Consulte el conocimiento financiero Día 16: Arbitraje
El arbitraje se refiere a la estrategia comercial de obtener ganancias comprando y vendiendo en diferentes mercados, diferentes bolsas o diferentes variedades.
Normalmente, el comercio de arbitraje explota las diferencias de precios o la falta de comercio entre mercados para obtener ganancias libres de riesgo al realizar operaciones comerciales opuestas en dos o más mercados al mismo tiempo.
Por ejemplo, supongamos que el precio de un determinado bien en el mercado A es 65.438+000 yuanes, y el precio del mismo bien en el mercado B es 90 yuanes, entonces los arbitrajistas pueden comprar el bien en el mercado B. Luego véndelo en el mercado A, obteniendo así una ganancia de 65.438+00 yuanes. En este momento, dado que las operaciones de compra y venta se realizan al mismo tiempo, el arbitrajista no necesita correr ningún riesgo, e incluso si el precio fluctúa, sus ganancias no se verán afectadas.
Existen varios métodos de arbitraje.
Arbitraje intertemporal: suele realizarse entre futuros del mismo tipo de futuros con diferentes vencimientos.
Arbitraje entre mercados: arbitraje entre diferentes bolsas. Existen diferencias de precio para un mismo activo en diferentes mercados.
Arbitraje entre materias primas: negociación utilizando la diferencia de precio entre dos materias primas diferentes pero relacionadas.
Cabe señalar que el comercio de arbitraje requiere una velocidad de reacción rápida y una gran potencia informática, porque la diferencia de precio es pequeña y existe instantáneamente. Al mismo tiempo, el comercio de arbitraje también requiere una cierta cantidad de riesgo, porque el precio puede cambiar durante el horario de negociación, lo que resultará en la imposibilidad de obtener el beneficio esperado.