¿Cómo gana dinero un intermediario de aceptación de facturas? ¿Cuál es el proceso de operación específico?

Las letras se dividen principalmente en cheques, pagarés y letras de aceptación. Las sucursales se dividen en cheques en efectivo y cheques de transferencia. Los cheques en efectivo se pueden retirar o utilizar como efectivo, y los cheques de transferencia se utilizan para las transferencias. Los pagarés se utilizan principalmente para transferir grandes cantidades de fondos. Las letras de aceptación se dividen en letras de aceptación bancaria y letras de aceptación comercial. Una letra de aceptación bancaria es una letra que el banco emisor como aceptante paga incondicionalmente al tenedor, basándose en el crédito bancario. Una letra de aceptación comercial es una letra en la que el librador (empresa) actúa como aceptante y depende del crédito de la empresa para pagar al tenedor incondicionalmente. Las letras de aceptación a que se refiere la pregunta deben ser letras bancarias y letras comerciales. Entre las letras de aceptación, el crédito de las letras bancarias es mucho mayor que el de las letras comerciales. Incluso en este incidente del contratista, casi no hubo pérdida de billetes y la principal pérdida fueron los depósitos interbancarios.

Descuento de letras y transferencia de endoso

La letra es emitida por el librador (comprador) y pagada al beneficiario (vendedor). Si el beneficiario necesita fondos después de recibir el billete, puede solicitar un descuento al banco. Después de deducir el interés de descuento, el banco devuelve los fondos restantes al beneficiario, que puede utilizarlos.

Otra forma. Una vez que el beneficiario recibe el pagaré, aunque necesita los fondos, no quiere asumir el costo del descuento. Siempre que su beneficiario acepte el pago bancario, podrá transferir el pagaré a la otra parte mediante endoso, lo que equivale a pagar el dinero.

Ejemplo: A compró un lote de bienes de B por 5 millones de yuanes y realizó un pago. Después de que B recibió el billete, fue al banco para descontarlo a una tasa de descuento del 3%, que es 6,5438+5 millones de yuanes. Entonces B recibió 4,85 millones de yuanes y luego usó sus propios fondos para compensar 6,5438+5 millones. Yuan, dando un total de 5 millones de yuanes a C. B también puede transferir directamente el respaldo del boleto a C, lo que equivale a pagar 5 millones.

El último ejemplo es que generalmente los bancos pueden descontar letras bancarias (sin ocupar la línea de crédito), pero las letras comerciales sólo pueden descontarse utilizando la línea de crédito (los descuentos directos ocupan la línea de crédito B, y los descuentos garantizados ocupan la línea de crédito Línea A, que requiere A. De acuerdo, los boletos comerciales son difíciles de descontar, hay demasiadas restricciones). La transferencia del endoso requiere que C acepte el pago de B con el pagaré, porque B equivale a transferir el costo del descuento a C.

El modelo de ganancias de los intermediarios de facturas

Para decirlo sin rodeos, en realidad consiste en comprar caro y vender barato.

En el ejemplo anterior, B encontró un intermediario de facturas y le entregó la factura a la empresa intermediaria de facturas D mediante transferencia de endoso. Generalmente, la empresa D ofrecerá una tasa de descuento más baja que la del banco (por ejemplo, 2,8%, por lo que B recibe 4,86 ​​millones, que son 10.000 más que ir al banco, y el procedimiento es sencillo). Después del pago, el banco asociado descontará la factura. El precio con descuento será inferior al 2,8% y habrá una diferencia de precio (el precio con descuento del banco en realidad agrega algo de ganancia. Después de que el intermediario de letras recoja una gran cantidad de billetes, puede negociar el precio con descuento con el banco cooperativo y hay mucho espacio gris en el medio). Un poderoso intermediario de facturas también puede operar en varios bancos, como transferencias de efectivo. En el proceso, se sale de control, lo que genera muchas facturas grandes.

En este proceso, el intermediario de facturas asume en realidad el papel de un banco de descuento.

Las letras bancarias se pueden aceptar a través de intermediarios, lo que significa que se establecerán diferentes precios según los diferentes bancos y valores nominales; debido a las restricciones de descuento bancario, muchos intermediarios no aceptan letras comerciales. Por supuesto, algunos intermediarios con canales fluidos también recogen billetes de negocios.

Riesgos actuales

La intención original del establecimiento de la Bolsa de Letras era regular la circulación de billetes. Por lo tanto, la actual represión del mercado contra los intermediarios de facturas sigue siendo muy fuerte. He oído que las empresas de facturación habituales, como Shanghai Pulan, ya no hacen negocios con descuentos. A medida que la represión se intensifique en el futuro, el espacio vital de los intermediarios se comprimirá y ya se enfrentan a una gran presión para lograr una transformación.

De hecho, los intermediarios de letras se dedican a negocios bancarios, pero sin una licencia bancaria, el mayor riesgo al que se enfrentan es el riesgo de política.

Arbitraje de letras

Actualmente muchos intermediarios también se dedican al negocio de arbitraje de letras. Controlan múltiples empresas comerciales y realizan arbitrajes forjando procesos comerciales entre empresas.

Ejemplo: A y B son ambos intermediarios, pero no están relacionados en términos de capital. A compra bienes a B por 100.000. A deposita 6,5438+ millones de yuanes en el banco y luego se compromete a emitir un cheque bancario en su totalidad (es decir, el monto del vencimiento del billete de banco se puede pagar a B con los 6,5438+ millones de yuanes, y B lo descuenta después de recibir el cheque (banco o intermediario, pero finalmente es el banco). Siempre que la tasa de interés de depósito sea mayor que la tasa de interés de descuento, la diferencia de tasa de interés entre los dos es el espacio de arbitraje. problema de pagar intereses primero y pagar intereses después.

Actualmente, hay muy pocos bancos que aceptan el pago anticipado de intereses y la mayoría acepta el pago pospago.

El principio es este. En las operaciones reales, nos encontraremos con varios problemas, como impuestos (el proceso comercial involucra facturas, que generalmente están cubiertas mediante deducciones de insumos y productos, pero aún se incurrirá en algunos costos y se deducirán de la contabilidad de ganancias), tasas de interés, operaciones. , etc.

En general, debido a la influencia de las políticas, el espacio vital de los intermediarios de facturas se está comprimiendo gradualmente y no se puede descartar la posibilidad de extinción. Sin embargo, hay muchas innovaciones empresariales y las políticas regulatorias sólo pueden restringir el antiguo modelo. Si surge un nuevo modelo, también permitirá a los intermediarios recuperar su segunda primavera. Respuesta: Para hacer esto, aún es necesario evaluar los riesgos, porque después de todo es un negocio gris y hay muchos ejemplos de investigaciones y capturas en el mercado.

Tenemos este tipo de negocio aquí. El principal ámbito de negocio incluye: compra y venta, intercambio de billetes (billetes grandes por billetes pequeños) y depósitos anticipados.

No sé si es legal o no. Debería caer en una zona legal gris. Si es legal, no venderemos cereales ni aceite fuera de la tienda, sino que haremos este tipo de negocios en la tienda. Las principales fuentes de ingresos de este tipo de negocios son los diferenciales de compra y venta, los ingresos por cambio de billetes y los ingresos por intereses de depósitos.

A las pequeñas y medianas empresas les resulta difícil obtener financiación de los bancos. Incluso si un banco está dispuesto a ofrecer facilidades de préstamo, habrá una variedad de paquetes de préstamos. Algunos bancos exigen la compra de productos financieros y algunos bancos estipulan que un préstamo de capital de trabajo a un año debe incluir dos aceptaciones completas. Todos en el banco saben que existe una relación préstamo-depósito. Si el banco no tiene suficientes depósitos, utilizará este método para prestar y atraer depósitos al mismo tiempo. Como resultado, los costos de financiación de las pequeñas y medianas empresas aumentarán significativamente.

La aceptación no es un método de pago convencional para las pequeñas y medianas empresas, y muchas empresas no reconocen la aceptación. Por tanto, tras la aceptación, la empresa tiene que buscar un intermediario de descuentos para obtener flujo de caja. Si no hay depósito, también le pedirán al intermediario que pague el depósito por adelantado y luego se lo descontará y aceptará después de emitir la factura. Aunque el depósito es sólo por uno o dos días, la cantidad es grande y también es una cantidad considerable de ingresos.

Por ejemplo, si una empresa ofrece un descuento, ofrecerá un descuento de 400 yuanes por cada 10.000 yuanes. Si lo acepta por 200.000 yuanes, puede obtener 192.000 yuanes en efectivo y 8.000 yuanes es el descuento en el pago. Si hay otra empresa que pueda aceptar el pago, éste será contabilizado por el intermediario. Según el descuento de cada 200.000 yuanes, puede obtener una aceptación de 200.000 yuanes pagando 196.000 yuanes al intermediario. Una vez que esto entra y sale, puedes conseguirlo por 4.000 yuanes.

Si la empresa titular del billete tiene un billete grande por valor de 501.000, pero necesita 300.000 para pagar la mercancía, solo puede encontrar un intermediario para cambiarlo por un billete pequeño, y habrá una tarifa de gestión. para el intercambio.

Por supuesto, si hay una aceptación que ha caducado recientemente, también puedes retenerla hasta que caduque, luego buscar una organización que la avale, ir al banco para realizar los trámites de cobro y ya recibirá el valor nominal de la aceptación.

Por supuesto que no está exento de riesgos. Si recibes un billete falso, no es tan sencillo como perder el descuento, sino el principal. La aceptación electrónica ya ha comenzado. No sé cuánto durará la aceptación del papel. Creo que incluso si lo hago, no tomará mucho tiempo.

En realidad, una factura de aceptación común es una factura de aceptación bancaria, que es una factura de pago diferido emitida por el banco en nombre del beneficiario. El banco tiene la obligación de pagar a la vista y el plazo de la factura es de 6 meses.

El sistema de control y supervisión de riesgos de los bancos es muy estricto y los riesgos de aceptación de los intermediarios de letras son demasiado grandes (principalmente riesgos fiscales, que se analizarán más adelante). Repasemos brevemente los métodos operativos reales de las partes involucradas en las facturas de aceptación.

1. Pagador

La aceptación bancaria de la factura es un método de financiación de bajo coste, pero requiere un límite de crédito. No cualquier empresa puede acudir a un banco a emitir una letra de aceptación, ya que la línea de crédito requiere garantía. Por ejemplo, tengo una casa con un valor estimado de 100 millones. El banco me otorgará un crédito de aproximadamente el 60%, lo que significa que el límite de crédito es de 60 millones. Puede obtener un préstamo dentro de los 60 millones o puede utilizar una aceptación bancaria. factura.

En un uso específico, el banco necesita que usted proporcione el contrato y la factura del pagador, lo cual es crucial aquí. La factura del pagador no se puede proporcionar casualmente. Hoy en día, la gestión de facturas en China es muy estricta, especialmente ahora que la oficina de impuestos tiene un sistema tributario de oro y las facturas de todas las empresas del país están conectadas a Internet. Por lo tanto, muchas empresas que no emiten facturas no pueden utilizar giros bancarios para pagar los bienes. Además, al emitir un giro postal, deben pagar una tarifa del 30% al 50% al banco.

2. Beneficiario

Después de recibir el giro bancario, el beneficiario generalmente tiene tres operaciones.

1) Descuento

Esto es muy común. En realidad, la mayoría de las pequeñas y medianas empresas tienen escasez de fondos, por lo que acudirán inmediatamente al banco para descontar los billetes después de recibirlos, lo que generará costes de descuento.

Originalmente, este billete sólo se podía cobrar cuando expiraba. Ahora tienes que pagar una comisión al banco por adelantado. En realidad, muchas veces, el pagador está dispuesto a pagar esta tarifa y esta tarifa está incluida en el costo de financiamiento del pagador. Generalmente, el precio del contrato lo negocia o paga la cuenta privada posteriormente (normalmente la cuenta privada puede operar con pequeñas cantidades).

2) Transferencia a un tercero

Esto también es común, pero depende de si el beneficiario puede encontrar un endosante, es decir, un tercero beneficiario, un tercero. Parte beneficiario También debe haber negocios reales con el beneficiario, de lo contrario los libros de impuestos no estarán equilibrados y el impuesto no se transferirá. Las necesidades fiscales y financieras actuales son el flujo de capitales, el flujo de facturas y una logística de tercer nivel, especialmente a través de las cuentas públicas.

3) Las letras mantenidas vencidas

Esta situación no es común entre las pequeñas y medianas empresas, pero sí ocurrirá en empresas fuertes o con demasiadas letras.

Bien, hablemos brevemente de los intermediarios de facturas. El intermediario no es más que comprar caro y comprar barato, conseguir los billetes de los poseedores y luego ir al banco a descontarlos. Pero aquí hay un gran problema, que es la cuestión fiscal que acabamos de mencionar. Por ejemplo, el beneficiario A emite una factura al beneficiario B y el beneficiario B transfiere la factura al intermediario C. Hay negocios y facturas reales entre A y B, por lo que A y B son legales y no hay problema, pero B y C No hay ningún negocio real entre ellos, solo fondos de cuentas públicas. En términos de finanzas e impuestos, verá que B pagó a C una suma de dinero a la empresa pero no hay factura ni otros fondos para compensarla. Se liquidará, por lo que B será corto. Se ignora el tiempo, pero incluso el día en que la empresa se da de baja, hay que afrontarlo. Todavía tienes que pagar impuestos y el costo será muy alto, pero el intermediario C es más problemático y no tiene nada. Las empresas fantasma no tienen negocios reales.