Contribuciones de Ludwig von Mises.
1. Principios del dinero, el crédito y el ciclo económico
Mises se dio cuenta de que la principal laguna de la teoría austriaca estaba en el campo del análisis monetario. De hecho, la economía austriaca ha hecho un análisis profundo de la formación de los precios relativos de los bienes de consumo y de diversos factores de producción. Sin embargo, desde la era de la economía clásica el dinero se ha dejado de lado y nadie lo ha analizado de la misma manera que otras cuestiones económicas. Entre la generación anterior de economistas austriacos y los economistas neoclásicos europeos y estadounidenses, este patrón de fractura continúa, y el análisis de la moneda y el "nivel de precios" está completamente separado del análisis de otras áreas de la economía de mercado. Todavía estamos tragando los amargos frutos de este irritante cisma entre la economía “micro” y la “macro”. La microeconomía es el análisis del comportamiento de los consumidores y productores individuales. Una vez que los economistas se involucran en cuestiones monetarias, inmediatamente caen en un mundo imaginario compuesto por algunos conceptos ilusorios de agregados: agregados monetarios, niveles generales de precios, producción nacional, gastos gubernamentales, etc. Separada de la base sólida del comportamiento individual, la "macroeconomía" ha pasado de una falacia a otra.
Esta segmentación engañosa se desarrolló rápidamente en la obra de Fisher en Estados Unidos durante la primera década del siglo XX. Profundizó en las teorías del "nivel de precios" y las "tasas de rotación", ignorando el comportamiento individual y sin hacer ningún esfuerzo por integrar estas teorías en un sistema más confiable de análisis "micro" neoclásico. Mises se propuso cambiar esta división y estableció la economía del dinero y su poder adquisitivo (a menudo erróneamente llamado "nivel de precios") basándose en el análisis austriaco de la acción individual y la economía de mercado, convirtiéndose en una economía completa basada en un sistema de análisis para acciones individuales; ya no hay distinción entre dinero y precios relativos, entre micro y macro. Las teorías mecánicas de Fisher, como la relación entre el dinero y los niveles de precios, la "tasa de rotación del dinero" y la "ecuación de cambio", fueron obviamente eliminadas por Mises y reemplazadas por la teoría de la utilidad marginal que analiza la relación de oferta y demanda del dinero mismo.
La contribución especial de Mises es que reveló que el precio de cualquier bien está determinado por la cantidad que puede ofrecer y la urgencia de la demanda de los consumidores por el bien (de acuerdo con su utilidad marginal para los consumidores), por lo que el El “precio” de una unidad monetaria, es decir, su poder adquisitivo, también está determinado por estos factores de mercado.
Mises también demostró que los "incrementos monetarios" no se difunden en la economía todo el tiempo, sino que siempre se inyecta dinero adicional en un punto específico del sistema económico. Sólo cuando el nuevo dinero se propague como ondas por la economía aumentarán los precios de diversos bienes. El gran atractivo de la "inflación" (un aumento en la cantidad de dinero) radica precisamente en el hecho de que no todos tienen acceso inmediato a la misma cantidad de dinero extra, sino el propio gobierno y aquellos que tienen la suerte de disfrutar de las compras gubernamentales; los subsidios reciben el dinero extra primero, sus ingresos aumentan antes de que aumenten los precios de muchos productos básicos; sin embargo, los desafortunados miembros de la sociedad al final de esta cadena de transmisión monetaria deben sufrir porque los precios de los productos básicos que compran han aumentado antes de que adquieran el dinero extra; dinero adicional.
En resumen, el atractivo de la inflación es que el gobierno y los grupos a cargo del gobierno pueden obtener beneficios de manera silenciosa y muy efectiva a expensas de las personas sin poder. La inflación (un aumento de la oferta monetaria) es un proceso de tributación y redistribución de la riqueza.
El Scrooge entiende que una economía de mercado por sí sola no conduce a un ciclo continuo de auge y caída. Por lo tanto, la causa fundamental del ciclo económico está fuera del mercado y reside en alguna intervención externa. Su teoría del Gran Ciclo Económico se basa en tres factores que antes no estaban relacionados. Uno es el análisis de Ricardo sobre el proceso mediante el cual los gobiernos y los sistemas bancarios a menudo expanden el dinero y el crédito, elevando así los precios (auge) y provocando una salida de oro, seguida de una contracción del dinero y los precios (recesión). El Scrooge se da cuenta de que ésta es una excelente explicación inicial, pero no explica cómo los sistemas de producción se ven profundamente afectados por los auges, ni por qué las caídas son inevitables. El otro es el análisis de Böhm-Bawerk sobre la estructura del capital y la producción. La fuente de la tercera teoría es el economista austríaco sueco Wicksell, quien analizó la importancia del sistema de producción y la relación entre el tipo de interés "natural" (el tipo de interés que no se ve afectado por la expansión del crédito bancario) y el interés real. tasa que se ve afectada por los préstamos bancarios la brecha entre.
Basándose en estas tres importantes y dispersas teorías, Misos construyó una destacada teoría del ciclo económico. Alentada y promovida por el gobierno y su banco central, la expansión del crédito bancario y de la moneda bancaria ha inyectado más fondos a una economía de mercado estable y armoniosa.
A medida que los bancos amplían la oferta monetaria (efectivo o reservas) y otorgan préstamos adicionales a las empresas, este dinero hace que las tasas de interés estén por debajo de la tasa natural o nivel de preferencia temporal (es decir, la tasa del mercado libre que refleja la proporción de consumo e inversión espontáneos del público). ). Debido a los tipos de interés artificialmente bajos, las empresas han adquirido nuevas divisas, ampliado sus estructuras de producción y aumentado la inversión de capital, especialmente invirtiendo más fondos en producción relativamente "lejana": proyectos, maquinaria y equipo, materias primas industriales, etc., sobreinvertidos. Este dinero extra siempre aumenta los salarios y otros costos y transfiere recursos a estas inversiones anteriores o de "nivel superior". Entonces, cuando los trabajadores u otros productores reciben dinero adicional, sus preferencias temporales permanecen sin cambios y siguen gastando el dinero en la proporción original. Esto significa que el público no ahorrará suficiente dinero para comprar nuevas inversiones avanzadas, por lo que el colapso de estos negocios e inversiones es inevitable.
Así, una recesión o depresión puede verse como un ajuste necesario en el sistema productivo. A través de este proceso, el mercado eliminará la imperfecta "sobreinversión" formada durante las épocas de inflación y auge y restaurará la proporción de consumo e inversión aceptable para los consumidores. Por tanto, Misos fue el primero en combinar la explicación de los ciclos económicos con el análisis general de la microeconomía. La expansión monetaria expansiva causada por el sistema bancario controlado por el gobierno conduce a una inversión excesiva en la industria de bienes de capital y a una inversión insuficiente en la industria de bienes de consumo, mientras que una "recesión" o "depresión" es cuando el mercado elimina el desequilibrio durante el auge; período y regresa a un mercado libre que satisface las necesidades del consumidor. Un proceso necesario del sistema de producción. Cuando se completa este proceso de ajuste, se produce la recuperación.
En segundo lugar, la inviabilidad de la contabilidad económica socialista
En las décadas de 1920 y 1930, estalló un debate en la comunidad económica sobre si era factible una economía planificada bajo propiedad pública socialista, destacó. Los economistas de la época participaron en este debate. El profesor Mises publicó un artículo titulado "Cálculo económico bajo el sistema socialista" en la primavera de 1920. Negó la posibilidad de que el socialismo implemente la contabilidad económica y la asignación racional de recursos. Aunque el artículo no era largo, explicaba sucintamente los temas centrales de la economía socialista. Se convirtió en un trabajo pionero en ese momento y desencadenó un gran debate sobre cuestiones económicas socialistas. Es muy apreciado tanto por sus colegas como por sus oponentes. Hayek señaló que “corresponde al economista austriaco Ludwig von Mises explicar el problema central de la economía socialista de una forma en la que el problema nunca desaparezca de la discusión”. Lange cree que el mérito de lograr que los socialistas estudiaran sistemáticamente esta cuestión pertenece enteramente al profesor Mises. "La imagen del profesor Mises debería ocupar un lugar honorable en el salón del Ministerio de Socialización o de la Oficina Central de Planificación de un estado socialista".
En este famoso artículo, Mises señaló que en la producción En un En un sistema económico con propiedad privada de los datos, la posibilidad de un cálculo económico razonable radica en el hecho de que los precios expresados en dinero proporcionan las condiciones necesarias para que tales cálculos sean posibles. Sin embargo, en una economía socialista no existe tal sistema de precios expresado en dinero. por lo que no puede determinar si un producto es necesario o si se desperdician mano de obra y materias primas en la producción de ese producto. Cree que el socialismo no necesariamente podrá deshacerse del dinero y que es posible permitir el cambio de moneda por bienes de consumo. Sin embargo, dado que los precios de diversos factores de producción no pueden expresarse en términos de dinero, el dinero no desempeña ningún papel en los cálculos económicos. En una sociedad estática, los cálculos económicos pueden descartarse y un sistema económico estático nunca existe. Todos los cambios económicos implican diversas actividades cuyo valor no puede predecirse de antemano ni determinarse ex post. Todo será palpado en la oscuridad. El socialismo es el abandono de la economía racional. En respuesta a la creencia de algunos socialistas de que el socialismo puede resolver el problema del cálculo económico estableciendo un mercado artificial para los medios de producción, Mises enfatizó que estas personas no veían la imposibilidad de cambiar la función del mercado y su formación de precios. uno basado en la propiedad privada de los medios de producción separada de la sociedad. El mercado es el núcleo del sistema social capitalista y la esencia del capitalismo, pero en condiciones socialistas, el mercado no puede copiarse artificialmente. Un país socialista sólo puede controlar su capital por parte del Estado o de quienes se ocupan de los asuntos estatales. Esto significa eliminar el mercado, porque utilizar el mercado para guiar las actividades económicas significa organizar la producción y distribución de productos de acuerdo con el poder adquisitivo controlado por todos los miembros de la sociedad, y este poder adquisitivo sólo puede encontrarse en el mercado. Eliminar el mercado es el objetivo del socialismo. La esencia del cálculo económico no es qué producir o cuánto producir, sino cómo utilizar de manera más efectiva los medios de producción existentes para producir estos productos, es decir, la asignación racional de recursos.
En los cálculos económicos sólo pueden utilizarse los instrumentos de precios monetarios formados en el mercado de los medios de producción en una sociedad de propiedad privada, lo que significa que deben existir precios monetarios para la tierra, las materias primas y los productos semiacabados, así como los salarios monetarios y los intereses. tarifas. El artículo finalmente señala que el problema sigue siendo uno de dos: el socialismo o la economía de mercado. Mises concluyó que era imposible para una economía socialista lograr una asignación eficiente de recursos.
Las profundas ideas de Mises formaron la base de las discusiones de la década de 1930 sobre el socialismo entre Mises, Hayek, Oscar Lange, Abba P. Lerner y Frederick Taylor. El enfoque y las cuestiones centrales del debate. En concreto, en su libro "Socialismo" de 1922, Mises propuso que sin un mercado libre no habría sistema de precios y el cálculo económico sería imposible. El problema del cálculo económico está destinado a que los planificadores centrales nunca puedan calcular correctamente el funcionamiento de sistemas económicos extremadamente complejos. Debido a la pérdida del mecanismo de precios, el gobierno no tiene forma de conocer la inteligencia y la información de la demanda del mercado, lo que inevitablemente conducirá al fracaso del sistema de planificación central y a la ineficiencia o incluso al colapso de la economía. Las ideas de Mises despertaron a muchos economistas (incluido el joven socialista Hayek) que tenían algunas ilusiones ingenuas sobre las economías de planificación centralizada. Como dijo Hayek en el prefacio de la reimpresión de 1978 del libro de Mises: "El socialismo conmocionó a toda una generación de nosotros en ese momento, y sólo creímos gradual y dolorosamente en la propuesta central de este trabajo".
El El mayor legado del gran debate económico socialista de los años 1920 a 1940 es que este debate demostró que una economía de planificación centralizada no podía resolver el problema de la asignación racional de recursos. Aunque ha pasado medio siglo desde el debate, todavía estamos impresionados por el rigor lógico y la sabiduría intelectual de ambas partes. Lamentablemente, la afirmación de que las economías de planificación centralizada no pueden funcionar eficazmente es correcta, como lo demuestran más de medio siglo de malos resultados y fracasos. Esto me recuerda las palabras de Keynes: el efecto de las ideas no es visible de inmediato, sino que lleva un tiempo. El experimento de la economía centralmente planificada pagó un alto precio. Precisamente para mejorar la eficiencia económica, algunos países con economía centralmente planificada se embarcaron en el camino de la reforma económica.
En tercer lugar, la metodología económica: el comportamiento humano
Scrooge vio que la propia teoría económica, incluida la economía austriaca, no tenía una metodología muy sistemática, o no la proponía en absoluto. . También se dio cuenta de que la economía se ha obsesionado cada vez más con dos metodologías imperfectas: una es la "escuela institucional" que niega fundamentalmente la economía, y la otra se está volviendo cada vez más evidente el "positivismo" que quiere construir la teoría económica sobre una base similar. a la física.
Las teorías económicas de los economistas clásicos y de la generación anterior de economistas austriacos se basan en una metodología correcta, pero sus opiniones personales sobre la metodología suelen ser confusas y no han establecido una metodología relativamente clara y consciente. La metodología no es suficiente para resistir. el impacto del positivismo emergente o de las escuelas institucionales. El Scrooge estaba decidido a establecer algunos fundamentos filosóficos y metodologías para la economía de modo que el enfoque austriaco pudiera finalmente perfeccionarse y sistematizarse. Desarrolló esta idea por primera vez en Gmndproblem der Nationaldkonomie (1933), que fue traducida a Epistemología económica y publicada a más tardar en 1960.
Después de la Segunda Guerra Mundial, la escuela institucional decayó gradualmente y el positivismo tomó el control de todo el campo de la economía, escribió Misos en "Teoría e Historia" (1957) y "The Ultimate Foundation of Economic Science" (. 1962) escribió que Misos desarrolló aún más su metodología y refutó el positivismo. Misos se centró especialmente en refutar el positivismo que utilizaba métodos físicos para observar a las personas y las trataba como piedras o átomos. Según los positivistas, el papel de la teoría económica es observar regularidades estadísticas mensurables en el comportamiento humano, construir algunas leyes y luego hacer predicciones basadas en estas leyes y verificarlas con evidencia estadística adicional.
Por supuesto, un enfoque positivista sólo puede satisfacer la idea de que la economía puede ser dirigida y planificada por ingenieros sociales. Para estos ingenieros sociales, las personas parecen objetos inanimados. Misos escribió en el prefacio de "Problemas epistemológicos de la economía" que este método "científico" es:
....Usar la física newtoniana para estudiar la masa y el movimiento para estudiar el comportamiento humano.
Basándose en este enfoque llamado "empírico" del estudio de los problemas humanos, planearon desarrollar la "ingeniería social", una nueva tecnología que permitiría a los "zares económicos" de las futuras sociedades planificadas utilizar las mismas técnicas que utilizan los ingenieros. personas de materia inanimada.
Misos propuso la metodología opuesta, a la que llamó "ciencia de la acción humana", es decir, la teoría general de la acción humana, que tiene dos fuentes teóricas: (1) los economistas clásicos y la economía austriaca (2 ) A principios del siglo XX surgió la "Escuela del Suroeste de Alemania", representada por Richter, Dilthey, Windelband y el amigo del avaro, Max Weber.
Esencialmente, la piedra angular de la ciencia de la acción humana de Scrooge es el hombre en acción: es un individuo, no una piedra o un átomo, que puede expresarse precisamente en cantidades y "se mueve" según las leyes de la física. Más bien, una persona tiene sus propias intenciones, metas u objetivos internos y desarrolla ideas sobre cómo alcanzar esas metas.
En resumen, contrariamente a los positivistas, Scrooge afirmó primero el hecho más básico de que el hombre es consciente; el hombre tiene una mente, y es esta mente la que le permite determinar sus objetivos y actuar para alcanzarlos. objetivos. La existencia de este movimiento se puede descubrir no sólo observando a una persona en movimiento, sino también mediante la introspección. Como la gente actúa con libre albedrío en este mundo, sus acciones nunca podrán resumirse en leyes históricas cuantitativas. Por lo tanto, es inútil y equivocado que los economistas intenten identificar patrones y correlaciones estadísticas que puedan usarse para predecir la actividad humana. Cada evento y cada acción en la historia de la humanidad es diferente y única, el resultado de acciones individuales que actúan libremente e interactúan entre sí, por lo tanto, es imposible hacer predicciones estadísticas y las teorías económicas no pueden verificarse; ¿Cómo puede haber una economía científica si la ciencia de la acción humana demuestra que es imposible clasificar la acción humana y generalizar sobre leyes cuantitativas? El avaro respondió que la ciencia económica, como ciencia del comportamiento humano, era necesaria y, de hecho, completamente diferente del método positivista de la física.