Medidas para la Administración de Negocios de Calificación Crediticia en el Mercado de Valores
Artículo 1 Con el fin de promover el desarrollo estandarizado del negocio de calificación crediticia en el mercado de valores, mejorar la eficiencia y transparencia del mercado de valores y proteger los derechos e intereses legítimos de los inversores y la intereses públicos de la sociedad, de conformidad con la Ley de Valores, así se formula este método.
Artículo 2 Las agencias de calificación crediticia que participan en negocios de calificación crediticia en el mercado de valores (en lo sucesivo, el negocio de calificación de valores) deberán informar a la Comisión Reguladora de Valores de China (en lo sucesivo, la Comisión Reguladora de Valores de China) de conformidad con la Ley de Valores, estas Medidas y las normas pertinentes) se registrarán.
El término “negocio de calificación de valores” tal como se menciona en estas Medidas se refiere a la prestación de servicios de calificación crediticia para los siguientes objetos de calificación:
(1) Bonos y valores respaldados por activos registrados y emitidos por la Comisión Reguladora de Valores de China de conformidad con la ley;
(2) Bonos y valores respaldados por activos cotizados, negociados o transferidos en bolsas de valores u otros centros de negociación de valores reconocidos por la Comisión Reguladora de Valores de China , excepto bonos del tesoro;
(3) Cláusula 1 de este párrafo Emisores, patrocinadores, empresas cotizadas, empresas públicas no cotizadas e instituciones operativas de valores y futuros especificadas en los puntos (1) y (2);
(4) Otras calificaciones prescritas por la Comisión Reguladora de Valores de China se oponen.
Artículo 3 Las agencias de calificación crediticia registradas en la Comisión Reguladora de Valores de China (en adelante, agencias de calificación de valores) deberán seguir los principios de independencia, objetividad, imparcialidad y prudencia al participar en negocios de calificación de valores.
Artículo 4 Las agencias de calificación de valores que se dediquen al negocio de calificación de valores seguirán el principio de coherencia y adoptarán normas de calificación y procedimientos de trabajo coherentes al calificar el mismo tipo de objetos de calificación o al realizar calificaciones de seguimiento sobre los mismos objetos de calificación. . Si hay algún ajuste en los estándares de calificación o procedimientos de trabajo, se debe divulgar en su totalidad.
Artículo 5 Las agencias de calificación de valores que se dediquen al negocio de calificación de valores deberán formular métodos de calificación científicos, mejorar los sistemas de control de calidad, cumplir con las normas de la industria, la ética profesional y las reglas comerciales, ser diligentes y concienzudos, desempeñar sus funciones concienzudamente y Realizar análisis prudentes. Revelar completamente los riesgos relevantes.
Artículo 6 Al realizar negocios de calificación de valores, las agencias de calificación de valores y su personal no violarán la competencia leal, no realizarán transferencias de intereses, no buscarán directa o indirectamente intereses ilegítimos y no alterarán el orden del mercado.
Artículo 7 La Comisión Reguladora de Valores de China y sus oficinas enviadas supervisarán y gestionarán las actividades comerciales de calificación de valores de conformidad con la ley.
Las organizaciones autorreguladoras pertinentes llevan a cabo una gestión autorregulada de las actividades comerciales de calificación de valores de acuerdo con las responsabilidades asignadas por la Ley de Valores.
Capítulo 2 Organización y gestión de personal
Artículo 8 Al presentar una solicitud ante la Comisión Reguladora de Valores de China, una agencia de calificación crediticia deberá presentar los siguientes materiales:
(1 ) Formulario de registro de agencia de calificación de valores;
(2) Copia de la licencia comercial;
(3) Código de identificación de la entidad legal global;
(4) Descripción de la estructura del capital, incluido el capital registrado, la lista de accionistas y sus contribuciones de capital o acciones poseídas, participaciones de los accionistas en entidades fuera de la institución, controladores reales y beneficiarios reales;
(5) Directores, supervisores, alta gerencia Descripciones y documentos de respaldo del personal y analistas de calificación crediticia;
(6) Los principales accionistas, controladores reales, beneficiarios reales, directores, supervisores y altos directivos no han cometido corrupción, soborno o apropiación indebida de propiedad. una declaración de haber sido condenado a una pena penal por el delito de apropiación indebida de propiedad o socavar el orden de la economía de mercado socialista, o de estar privado de derechos políticos debido a un delito, e informes crediticios de los principales accionistas, controladores reales y beneficiarios reales;
(7) Lugar de negocios, estructura organizacional y gobierno corporativo;
(8) Independencia, divulgación de información y descripción del sistema de negocios;
(9) China La Comisión Reguladora de Valores se basa en proteger a los inversores y mantener a la sociedad considerando los intereses, otros materiales relacionados con las agencias de calificación de valores y sus personas físicas relacionadas según sea razonablemente necesario.
La Comisión Reguladora de Valores de China puede realizar entrevistas de supervisión sobre políticas, regulaciones, habilidades comerciales, etc. con altos directivos y analistas de calificación crediticia importantes para evaluar sus cualidades profesionales.
Artículo 9 Las agencias de calificación de valores deberán presentar ante la Comisión Reguladora de Valores de China dentro de los 65,438+00 días hábiles a partir de la fecha en que ocurran los siguientes eventos importantes:
(1) Nombre de la institución, domicilio y representante legal;
(2) Directores, supervisores y altos directivos;
(3) Controladores reales, beneficiarios finales y accionistas titulares de más del 5% de las acciones ;
(4) Mecanismo de control interno, sistema de gestión y sistema comercial;
(5) Las agencias de calificación de valores y su personal son investigados por sospechas de violaciones de leyes y regulaciones, o están sujetos a judicial La agencia abrió un caso para investigación y fue sujeta a sanciones penales, sanciones administrativas, medidas de supervisión y gestión, medidas de gestión de autodisciplina y sanciones disciplinarias debido a su conducta profesional;
(6) Calificación de valores las agencias y su personal tienen conflictos con clientes e inversionistas debido a su conducta profesional. Si surge una disputa civil, proceder con un litigio o arbitraje;
(7) Establecer o cancelar una sucursal;
(8) dejar de participar en negocios de calificación de valores;
(9) otros asuntos importantes especificados por la Comisión Reguladora de Valores de China.
El artículo 10 alienta a las agencias de calificación crediticia que cumplan las siguientes condiciones a realizar negocios de calificación de valores:
(1) Tanto el capital desembolsado como los activos netos superan los 20 millones de RMB;
(2) Hay más de 20 profesionales de valores, de los cuales más de 10 tienen más de tres años de experiencia en negocios de calificación crediticia y más de tres tienen calificaciones de contadores públicos certificados chinos;
(3) Hay más de tres altos directivos familiarizados con el crédito que tienen conocimientos profesionales relevantes en el negocio de calificación y han aprobado el examen de calificación;
(4) No han sido objeto de sanción penal en los últimos cinco años, no haber estado sujeto a sanciones administrativas por operaciones ilegales en los últimos tres años y no haber sido sospechoso de operaciones ilegales o delitos bajo investigación;
(5) No tener mal crédito importante. registros en agencias tributarias, industriales y comerciales, financieras y otras agencias administrativas, organizaciones autorreguladoras, bancos comerciales y otras instituciones en los últimos tres años;
(6) Otras condiciones estipuladas por la Comisión Reguladora de Valores de China con base en sobre la protección de los inversores y el mantenimiento de los intereses públicos.
Artículo 11 Una agencia de calificación de valores deberá cumplir con las condiciones de establecimiento de empresas estipuladas en la "Ley de Sociedades de la República Popular China", tener un mecanismo de control interno y un sistema de gestión sólidos y funcionar bien.
La práctica de las agencias de calificación de valores deberá cumplir con las disposiciones pertinentes de la Comisión Reguladora de Valores de China y las organizaciones autorreguladoras pertinentes sobre la gestión de los profesionales de valores.
Artículo 12 Las agencias de calificación de valores establecerán un sistema de capacitación para los profesionales y gerentes de calificación de valores, llevarán a cabo actividades de capacitación y tomarán medidas efectivas para mejorar la ética profesional y el nivel profesional del personal.
Artículo 13 Las agencias de calificación de valores establecerán bases de datos y sistemas técnicos adecuados para su desarrollo empresarial.
Artículo 14 Si una agencia de calificación de valores ya no se dedica al negocio de calificación de valores, deberá informar a la Comisión Reguladora de Valores de China y manejar el sistema de base de datos de calificación de valores de la siguiente manera:
(1) Con Otras agencias calificadoras de valores se haya acordado transferirlo a otras agencias calificadoras de valores;
(2) Si no puede transferirse conforme a lo dispuesto en el párrafo anterior, se transferirá a la agencia de calificación de valores designada por la Comisión Reguladora de Valores de China;
( 3) Si no puede transferirse o entregarse de conformidad con las disposiciones de los dos párrafos anteriores, será destruido bajo la supervisión de la Comisión Reguladora de Valores de China; Comisión Reguladora de Valores.
Capítulo 3 Reglas comerciales
Artículo 15 Las agencias de calificación de valores establecerán y mejorarán sistemas comerciales, incluida la clasificación y definición de calificaciones crediticias, métodos y procedimientos de calificación, control de calidad de calificación y diligencia debida. Investigación, comité de revisión de crédito, publicación de resultados de calificación, seguimiento de calificación, confidencialidad de la información y gestión de expedientes comerciales, etc.
Artículo 16 Antes de implementar un proyecto de calificación encomendado, una agencia de calificación de valores firmará un acuerdo de calificación con la parte que lo encomienda para aclarar los derechos y obligaciones de ambas partes.
Artículo 17 Cuando una agencia de calificación de valores realice negocios de calificación de valores, deberá establecer un equipo de proyecto de calificación.
Los miembros del equipo del proyecto de calificación deben tener experiencia laboral en proyectos relevantes o una estructura de conocimientos adecuada para el proyecto de calificación. El líder del equipo del proyecto debe completar el registro como profesional de valores y participar en negocios de calificación crediticia. más de tres años.
Artículo 18 Las agencias de calificación de valores deberán realizar la debida diligencia sobre los objetos de calificación, realizar las evaluaciones necesarias, garantizar que las fuentes de información requeridas para la calificación sean confiables y cumplan plenamente con los requisitos de uso, y formular un esquema de investigación detallado antes la investigación.
Durante la investigación, la agencia de calificación de valores preparará documentos de trabajo de diligencia debida y los guardará como datos de calificación.
Artículo 19 El equipo del proyecto de calificación recopilará información relevante del objeto de calificación de acuerdo con la ley, verificará y verificará el contenido de los documentos y materiales en los que se basa y realizará análisis objetivos, y en Sobre esta base se extraen los resultados de una evaluación preliminar.
Artículo 20 Los resultados de la evaluación preliminar de las calificaciones de valores pasarán por un proceso de revisión de tres niveles, incluida la evaluación preliminar por parte del equipo del proyecto de calificación, la revisión del departamento y la tercera revisión por parte de la empresa.
Cada etapa de revisión debe ser independiente entre sí, y los documentos y materiales de la revisión de tercer nivel deben archivarse y guardarse de acuerdo con los requisitos pertinentes.
Artículo 21 Las agencias de calificación de valores establecerán un sistema de comité de evaluación crediticia. Los resultados de la calificación se finalizarán mediante votación en una reunión de revisión celebrada por el Comité de Revisión de Crédito. Las agencias de calificación de valores deberán disponer de suficiente personal con experiencia relevante para participar en las reuniones de revisión en función de las circunstancias específicas de cada proyecto de calificación.
Artículo 22 Las agencias de calificación de valores establecerán un sistema de reevaluación. Cuando una agencia de calificación de valores acepte un encargo para llevar a cabo actividades de calificación de valores, deberá, después de determinar la calificación crediticia, informar de la calificación crediticia al cliente de calificación, a la institución calificada o al emisor de valores calificado. Si el cliente calificador, la institución calificada o el emisor de valores calificados tiene objeciones a la calificación crediticia y proporciona materiales complementarios suficientes y eficaces a la agencia de calificación de valores, podrá solicitar una reevaluación.
Si una agencia calificadora de valores acepta una solicitud de reevaluación, deberá convocar a una reunión del comité de evaluación de crédito para reexaminar y tomar una resolución para determinar la calificación crediticia final.
Artículo 23 Las agencias de calificación de valores establecerán un sistema para publicar los resultados de calificación.
Los resultados de la calificación deben incluir la calificación crediticia y el informe de calificación del objeto de calificación. El informe de calificación deberá utilizar un lenguaje conciso y claro, indicar claramente la calificación crediticia del objeto de calificación y estar firmado por un alto directivo que cumpla con los requisitos de estas Medidas.
Artículo 24 Las agencias de calificación de valores establecerán un sistema de seguimiento de calificación. Las agencias de calificación de valores deben estipular claramente el seguimiento de los proyectos de calificación en el primer informe de calificación emitido por el objeto de calificación. Durante la existencia efectiva del objeto calificado, las agencias de calificación de valores deberán rastrear los cambios importantes en el entorno político, los riesgos de la industria, las estrategias comerciales, las condiciones financieras y otros factores del objeto calificado, analizar rápidamente el impacto de estos cambios en la calificación crediticia del objeto calificado. objeto clasificado y emitir un informe de clasificación de seguimiento regular o irregular.
Las agencias de calificación de valores ajustarán las calificaciones crediticias de los objetos de calificación de forma suficiente, razonable y prudente.
Artículo 25 Si un cliente de calificación, una institución calificada o un emisor de valores calificados tiene objeciones al informe de calificación emitido por la agencia de calificación de valores que le ha sido encomendada y encomienda a otra agencia de calificación de valores la emisión de un informe de calificación, el original La agencia de calificación de valores encargada y la agencia de calificación de valores encargada actualmente anunciarán los resultados de la calificación al mismo tiempo.
Artículo 26 Las agencias de calificación de valores establecerán un sistema de confidencialidad para la información empresarial de calificación de valores. Las agencias de calificación de valores y su personal cumplirán sus obligaciones de confidencialidad de conformidad con la ley en relación con los secretos de estado, secretos comerciales y privacidad personal conocidos durante las actividades comerciales de calificación de valores.
Artículo 27 Las agencias de calificación de valores establecerán un sistema de gestión de ficheros para las actividades de calificación de valores. Los archivos comerciales incluirán el acuerdo de calificación, la información original, los papeles de trabajo, el informe de evaluación preliminar, el informe de calificación, los dictámenes de votación y las actas de las reuniones del comité de evaluación de crédito, los datos de seguimiento de la calificación, el informe de seguimiento de la calificación, etc. afuera.
El período de conservación de la información y los materiales anteriores no será inferior a diez años, a partir de la fecha de finalización de la encomienda comercial.
Artículo 28 Las agencias de calificación de valores establecerán un sistema de control de calidad de calificación y evaluarán periódicamente los efectos de la implementación del control de calidad de calificación.
Artículo 29 En cualquiera de las siguientes circunstancias, una agencia de calificación de valores podrá rescindir o revocar su calificación: (1) El cliente calificador, la institución calificada o los valores calificados El emisor se niega a proporcionar los materiales clave necesarios para calificación, o los materiales proporcionados contienen registros falsos, declaraciones engañosas u omisiones importantes;
(2) Es disuelta por la agencia de calificación de acuerdo con la ley o declarada en quiebra;
( 3) Los títulos calificados dejan de existir.
(4) Otras situaciones en las que el trabajo de calificación no pueda realizarse con normalidad.
Si una calificación se rescinde o se retira por los motivos anteriores, la agencia de calificación de valores deberá hacer un anuncio oportuno y explicar los motivos.
Artículo 30 Las agencias de calificación de valores no realizarán los siguientes actos:
(1) Manipular información relevante o distorsionar los resultados de calificación;
(2) Compartir cargas con promesas Solicitar negocios a través de ganancias y pérdidas de inversiones, prometiendo altas calificaciones, prometiendo tarifas bajas, difamando a sus pares, etc.;
(3) Permitir que otras instituciones realicen negocios de calificación de valores en su nombre a través de afiliación o subcontratación;
(4) Existen transacciones desleales o soborno comercial con el cliente calificador, institución calificada, emisor de valores calificados o terceros relevantes;
(5) Para clientes calificadores , agencias de calificación, El emisor de los valores calificados o un tercero relevante proporciona servicios de asesoramiento o asesoramiento.
(6) Chantajear a clientes de calificación, agencias de calificación, emisores de valores calificados o terceros relevantes;
(7) Otras violaciones de las reglas comerciales de calificación de valores, perjudicando a los inversores y calificando objetos legítimos; derechos e intereses, y comportamientos que dañan la reputación de la industria de calificación crediticia.
Capítulo 4 Requisitos de independencia
Artículo 31 Las agencias de calificación de valores y sus profesionales de calificación obtendrán resultados de calificación de forma independiente sobre la base de un análisis completo de los riesgos relacionados con los objetos de calificación. verse afectado indebidamente por otras actividades comerciales y otros factores.
Artículo 32 Una agencia de calificación de valores no aceptará la encomienda de negocios de calificación de valores si tiene los siguientes intereses con el cliente de calificación u objeto de calificación:
(1) Agencia de calificación de valores y calificación La El cliente, la institución calificada o el emisor de valores calificados están controlados por el mismo controlador real;
(2) El mismo accionista posee más del 5% de las acciones de la agencia de calificación de valores y simultáneamente posee la calificación. cliente, los valores calificados Más del 5% de las acciones de la institución o del emisor de valores calificados;
(3) El cliente calificado, la institución calificada o el emisor de valores calificados y su controlador real directamente o poseer indirectamente el 5% de la agencia de calificación de valores % o más de las acciones;
(4) La agencia de calificación de valores y su controlador real poseen directa o indirectamente más del 5% de las acciones del cliente de calificación , la institución calificada o el emisor de valores calificados;
(5) Las agencias de calificación de valores y sus controladores reales compran y venden los valores del cliente calificado, la institución calificada o el emisor de valores calificados dentro de los 6 meses y durante el período anterior a la realización de negocios de calificación de valores;
(6) Otras circunstancias determinadas por la Comisión Reguladora de Valores de China basadas en la protección de los inversores y el mantenimiento de los intereses públicos.
Artículo 33 Las agencias de calificación de valores establecerán un sistema de elusión. Los miembros de los comités de evaluación de crédito y calificadores de las agencias de calificación de valores se abstendrán del negocio de calificación de valores si concurren alguna de las siguientes circunstancias:
(1) Ellos o sus familiares directos son propietarios del cliente de calificación. o la agencia calificada O poseer más del 5% de las acciones del emisor de valores calificados, o ser el controlador real de la institución calificada o del emisor de valores calificados;
(2) Yo y mi familia inmediata los miembros son el cliente calificador y la institución calificada o los directores, supervisores y altos directivos del emisor de valores calificados;
(3) Yo y los miembros de mi familia inmediata somos firmas de contabilidad o abogados empleados por el cliente calificador , la institución calificada o el emisor de valores calificados La persona a cargo o signatario del proyecto de una institución de servicios de valores, como una empresa o un consultor financiero;
(4) Él o sus familiares inmediatos poseen valores calificados. emitidos por el cliente de calificación o la agencia de calificación por un monto superior a 500 000 RMB o Valores, o transacciones acumuladas superiores a 500 000 RMB con clientes de calificación, agencias de calificación o emisores de valores calificados;
(5) Otros asuntos que China La Comisión Reguladora de Valores considera que la situación afecta los principios de independencia, objetividad, equidad y prudencia.
Artículo 34 Las agencias de calificación de valores establecerán y mejorarán mecanismos de gobierno corporativo y estructuras organizativas claras y razonables, dividirán razonablemente las funciones organizativas internas, establecerán y mejorarán sistemas de cortafuegos y los departamentos comerciales que participen en actividades de calificación de valores serán independientes de marketing y otros departamentos comerciales.
Los sistemas de evaluación y remuneración del personal de las agencias de calificación de valores no afectarán la conducta de los profesionales de la calificación de acuerdo con los principios de independencia, objetividad, equidad, prudencia y coherencia.
Las agencias de calificación de valores deben establecer un departamento de cumplimiento independiente, que sea responsable de supervisar el estado de cumplimiento de las agencias de calificación de valores y sus empleados, y de informar a la junta directiva y a la oficina enviada de la Comisión Reguladora de Valores de China. en el lugar de registro.
Artículo 35 Los directores, supervisores, altos directivos y calificadores de agencias de calificación de valores no podrán desempeñar cargos concurrentes de ninguna manera en el cliente calificador, institución calificada o emisor de valores calificados.
Artículo 36 Los directores, supervisores y altos directivos de agencias de calificación de valores no invertirán en otras agencias de calificación de valores.
Artículo 37 Las agencias de calificación de valores no proporcionarán financiación ni garantías a terceros.
Los actuales controladores, accionistas, directores, supervisores y altos directivos de las agencias de calificación de valores deberán respetar las leyes y reglamentos y no realizarán actividades que perjudiquen los derechos e intereses legítimos de las agencias de calificación de valores y sus objetos de calificación. .
Capítulo 5 Requisitos de divulgación de información
Artículo 38 Las agencias de calificación de valores divulgarán información a través de la Asociación de Valores de China y el sitio web de la empresa, y los resultados de la calificación también se incluirán en los valores calificados. O la transferencia se divulga en el sitio web de la bolsa de valores.
Artículo 39: Las agencias calificadoras de valores deberán divulgar la siguiente información básica dentro de los 20 días hábiles siguientes a la fecha de presentación del negocio de calificación de valores:
(1) Información básica y ámbito de negocio de la agencia;
(2) Accionistas y sus aportaciones de capital o acciones poseídas, métodos de aportación de capital y ratios de aportación de capital, explicaciones sobre si existe una relación relacionada entre los accionistas y cambios en el patrimonio;
(3) Garantizar el sistema de control interno para la calidad de la calificación;
(4) Los símbolos de calificación, los métodos de calificación, los modelos de calificación y los supuestos clave utilizados en el informe de calificación deben divulgarse dentro del alcance que refleje la confiabilidad. de la calificación, y no debe involucrar secretos comerciales ni obstaculizar la Innovación;
(5) Información básica de directores, supervisores, altos directivos y miembros del comité de revisión de crédito;
(6) Calificación sistema empresarial.
Si el contenido anterior cambia, la situación posterior al cambio, los motivos del cambio y el impacto en el proyecto de calificación deben divulgarse dentro de los 10 días hábiles.
Artículo 40 Cuando una agencia de calificación de valores realice calificaciones de valores respaldados por activos, actualizará continuamente y divulgará oportunamente los valores respaldados por activos de conformidad con los requisitos del artículo 39, párrafo 1 (4) de estas Medidas. Metodología de calificación, modelo de calificación y supuestos clave.
Las agencias de calificación de valores también deben revelar las diferencias en los estándares de calificación de los valores respaldados por activos y los bonos corporativos y sus razones.
Artículo 41 Una agencia de calificación de valores deberá revelar la siguiente información relacionada con la independencia dentro de los 4 meses posteriores al final de cada año fiscal:
(a) Su independencia. Resultados de la auditoría interna anual;
(2) Política de rotación de los analistas de calificación de valores;
(3) Las 20 mejores calificaciones en el año fiscal o que representen más del 5% de la lista de clientes;
(4) Las filiales de agencias de calificación de valores brindan servicios de consultoría a clientes de calificación, instituciones calificadas, emisores de valores calificados o terceros relevantes;
(5) Las agencias de calificación de valores brindan otros servicios adicionales a clientes de calificación, agencias de calificación , emisores de valores calificados o terceros relevantes.
Si una agencia de calificación de valores presenta la información del punto (3) del párrafo anterior ante la Comisión Reguladora de Valores de China dentro del tiempo especificado en el párrafo anterior, no podrá revelar la información.
Artículo 42 Las agencias de calificación de valores divulgarán la siguiente información relacionada con la calidad de la calificación:
(1) Calificaciones de valores a un año, tres años y cinco años e incumplimiento de transferencia de calificación crediticia tasa;
(2) Si el cliente de calificación, la institución calificada o el emisor de valores calificados cambia la agencia de calificación, la agencia de calificación de valores fiduciaria deberá anunciar las razones y el análisis de racionalidad para el ajuste de calificación;
(2) p>
(3) La decisión de terminar o revocar la calificación de los valores y los motivos de la misma.
(4) Otra información que deba revelarse de conformidad con la ley.
Capítulo 6 Supervisión, gestión y responsabilidades legales
Artículo 43 La Comisión Reguladora de Valores de China y sus oficinas enviadas regularán el control interno, el sistema de gestión, las condiciones operativas y el estado de riesgo de la calificación de valores. agencias realizar inspecciones externas o inspecciones in situ sobre las actividades comerciales y el estado financiero.
Las agencias de calificación de valores y su personal relevante deben cooperar con la inspección, y la información y los materiales proporcionados deben ser verdaderos, precisos y completos.
Artículo 44 Una agencia de calificación de valores deberá presentar un informe anual a la oficina local de la Comisión Reguladora de Valores de China en el lugar de registro dentro de los 4 meses posteriores al final de cada año fiscal. El informe anual incluirá la información básica y las condiciones operativas de la institución, informes de contabilidad financiera auditados por una firma de contabilidad registrada en la Comisión Reguladora de Valores de China, asuntos de litigios importantes, violaciones importantes de leyes y reglamentos, independencia, control de calidad de las calificaciones y la exactitud y estabilidad de los resultados de calificación, etc. Los directores y altos directivos de las agencias de calificación de valores firmarán opiniones confirmatorias escritas sobre el informe anual, si tienen objeciones al contenido del mismo, indicarán sus opiniones y motivos;
Las agencias de calificación de valores deberán, dentro de los 2 meses posteriores al final del primer semestre del año, presentar un informe semestral a la oficina enviada por la Comisión Reguladora de Valores de China en el lugar de registro, incluyendo las operaciones condiciones, informes de contabilidad financiera, control de calidad de calificación, calificación Las estadísticas de precisión y estabilidad de los resultados, etc.
Cuando ocurra un evento importante que afecte o pueda afectar el funcionamiento y la gestión de la agencia de calificación de valores, ésta deberá presentar inmediatamente un informe temporal a la oficina enviada por la Comisión Reguladora de Valores de China en el lugar de su registro. , explicando la causa del evento, la situación actual y las posibles consecuencias a consecuencia del mismo.
Artículo 45: Las organizaciones autorreguladoras pertinentes fortalecerán la gestión autorreguladora del negocio de calificación de valores, formularán reglas de autorregulación y especificaciones comerciales para las agencias calificadoras de valores y su personal, y sancionarán a las agencias calificadoras de valores que viole las normas de autorregulación y especificaciones comerciales y su personal estará sujeto a medidas de autodisciplina y sanciones disciplinarias.
Las organizaciones autorreguladoras pertinentes deben establecer bases de datos y archivos de integridad para las agencias de calificación de valores y su personal involucrado en negocios de calificación de valores, e incluir información de integridad relevante en la base de datos del archivo de integridad del mercado de valores y futuros.
La Asociación de Valores de China debería promover activamente la divulgación de información de la industria, establecer un mecanismo de evaluación crediticia y realizar evaluaciones crediticias periódicas de las agencias de calificación de valores y su personal.
Artículo 46 Las agencias de calificación de valores y su personal respetarán las normas de autorregulación y las especificaciones comerciales formuladas por las organizaciones autorreguladoras pertinentes.
Artículo 47 Si las instituciones y el personal violan las disposiciones de estas Medidas, la Comisión Reguladora de Valores de China y sus oficinas enviadas pueden tomar medidas regulatorias relevantes, como ordenar correcciones, entrevistas de supervisión, emitir cartas de advertencia, ordenar explicaciones públicas, solicitar informes periódicos, etc.
Las instituciones y personas que violen las disposiciones de estas Medidas y deban estar sujetas a sanciones administrativas de acuerdo con la ley serán sancionadas por la Comisión Reguladora de Valores de China y sus oficinas enviadas de conformidad con la Ley de Valores, la La Ley de Sanciones Administrativas y las Medidas Provisionales para la Gestión de la Industria de Calificación Crediticia. Otras leyes y reglamentos y las disposiciones pertinentes de la Comisión Reguladora de Valores de China serán sancionadas si se sospecha que han cometido un delito, se transferirán a las autoridades judiciales; de conformidad con la ley y se investigará la responsabilidad penal.
Capítulo 7 Disposiciones complementarias
Artículo 48 Las agencias de calificación crediticia que realicen actividades de calificación crediticia relacionadas con futuros se regirán por las presentes Medidas.
Artículo 49 Las presentes Medidas entrarán en vigor a partir de la fecha de su promulgación. Al mismo tiempo, se abolieron las "Medidas provisionales para la administración de las actividades de calificación crediticia en el mercado de valores" (Orden CSRC Nº 50), emitida el 24 de agosto de 2007.