¿Cuáles son los procedimientos y pasos para el análisis financiero?
Los procedimientos y pasos del análisis financiero se pueden resumir en cuatro etapas y diez pasos.
1. Etapa de recopilación de información del análisis financiero
1. Aclarar el propósito del análisis financiero
2. 3. Recopilar y organizar información de análisis financiero
II. Etapa de análisis estratégico y análisis contable
4. Análisis estratégico corporativo
El análisis estratégico corporativo se basa en la industria. o análisis contable de la empresa Analizar la industria en la que la empresa pretende ingresar y aclarar su propio posicionamiento y las estrategias competitivas que debe adoptar.
El análisis estratégico corporativo suele incluir análisis de la industria y análisis de la estrategia competitiva corporativa.
El propósito del análisis de la industria es analizar la rentabilidad y el potencial de ganancias de la industria. Hay muchos factores que afectan la rentabilidad de la industria, que se pueden dividir principalmente en dos categorías:
Primero, el grado de competencia de la industria.
El segundo es la negociación del mercado o el poder de negociación.
La clave del análisis estratégico corporativo es cómo seleccionar correctamente la estrategia competitiva de la empresa en función de los resultados del análisis de la industria para que la empresa pueda mantener una ventaja competitiva duradera y una alta rentabilidad. Existen muchas estrategias para la competencia empresarial, las dos más importantes son la estrategia de competencia de bajo costo y la estrategia de diferenciación de productos.
El análisis estratégico empresarial es la base y dirección del análisis contable y del análisis financiero. A través del análisis estratégico corporativo, los analistas pueden tener una comprensión profunda de la situación económica y el entorno de la empresa, para realizar análisis contables y financieros objetivos y correctos.
5. Análisis contable de los estados financieros
El propósito del análisis contable es evaluar el verdadero alcance del estado financiero y los resultados operativos reflejados en la contabilidad corporativa. La función del análisis contable, por un lado, revela la calidad de la información contable mediante la evaluación de políticas contables, métodos contables y revelaciones contables, por otro lado, corrige los datos contables mediante el ajuste de la flexibilidad contable y la valoración contable, estableciendo; la base para el análisis financiero. Garantizar la confiabilidad de las conclusiones del análisis financiero. El análisis contable generalmente se puede realizar de acuerdo con los siguientes pasos:
Primero, leer los informes contables:
Segundo, comparar los estados contables;
Tercero, interpretar los estados contables;
Cuarto, modificar la información del informe contable.
El análisis contable es la base del análisis financiero. A través del análisis contable, las diferencias en la información contable descubiertas debido a principios contables, políticas contables y otras razones deben explicarse o ajustarse de cierta manera para eliminar la distorsión de la información contable.
3. La etapa de implementación del análisis financiero
La etapa de implementación del análisis financiero es un paso basado en el análisis estratégico y el análisis contable:
6. análisis
Los indicadores financieros incluyen indicadores absolutos e indicadores relativos. El análisis de indicadores financieros, especialmente indicadores de índices financieros, es un método o forma importante de análisis financiero. Los indicadores financieros pueden reflejar con precisión un determinado aspecto del estado financiero. En el análisis financiero, se deben seleccionar los indicadores de análisis correctos de acuerdo con el propósito y los requisitos del análisis. Para analizar la solvencia de la empresa, los acreedores deben elegir indicadores que reflejen la solvencia o liquidez, como indicadores de ratio circulante, indicadores de ratio rápido, indicadores de ratio activo-pasivo, etc. Los inversores potenciales que quieran realizar análisis de toma de decisiones sobre inversiones corporativas deben elegir indicadores que reflejen la rentabilidad de la empresa, como el rendimiento de los activos totales, el rendimiento del capital, el rendimiento de dividendos, el rendimiento de los servicios, etc.
La correcta selección y cálculo de los indicadores financieros es la clave para juzgar y evaluar correctamente el estado financiero de una empresa.
7. Análisis factorial básico
El análisis financiero no sólo debe explicar el fenómeno, sino también analizar las razones. El análisis factorial se basa en el análisis general del informe y el análisis de los indicadores financieros, y realiza un análisis cuantitativo en profundidad de la finalización de algunos indicadores importantes desde la perspectiva de sus factores que influyen, determinando así la dirección y el grado de influencia de diversos factores y proporcionar una orientación financiera correcta para la empresa. La evaluación proporciona la base más básica.
Cuarto, la etapa de evaluación integral del análisis financiero
La etapa de evaluación integral del análisis financiero es la continuación de la etapa de implementación del análisis financiero.
8. Análisis y evaluación financieros integrales
El análisis y evaluación financieros integrales se basan en el uso de varios métodos de análisis financiero para sacar conclusiones del análisis financiero, combinando el juicio de análisis cualitativo y la investigación real. proceso. La conclusión del análisis financiero es un paso clave en el análisis financiero, y la exactitud de la conclusión es el único criterio para juzgar la calidad del análisis financiero. A menudo es necesario repetir las conclusiones varias veces.
9. Previsión financiera y evaluación de valor
El análisis financiero no es sólo el final de un ciclo de gestión financiera, sino también el comienzo de otro. El uso de resultados de análisis financieros históricos o reales para predecir el estado financiero futuro y el valor corporativo es una de las tareas importantes del análisis financiero moderno.
El análisis financiero no sólo puede conformarse con analizar los motivos y sacar conclusiones a posteriori, sino que también analiza y evalúa el desarrollo futuro y el valor de la empresa.
10. Informe de análisis financiero
El informe de análisis financiero es el último paso del análisis financiero. Expresa las cuestiones básicas, conclusiones y recomendaciones del análisis financiero en forma escrita y proporciona una base para la toma de decisiones para el sujeto del análisis financiero y otros beneficiarios del informe de análisis financiero. Como resumen del análisis financiero, el informe de análisis financiero también se puede utilizar como datos históricos como referencia en análisis financieros posteriores para garantizar la continuidad del análisis financiero.