¿Cuáles son los principales casos de fraude de empresas que cotizan en bolsa en China desde 2009?
2009-2010
1. Los diez principales casos de fraude de gestión de empresas que cotizan en bolsa muestran cada uno sus "poderes mágicos"
El fenómeno del fraude contable en mi país. Las empresas que cotizan en bolsa han sido prohibidas repetidamente e incluso pueden describirlo como "la falsificación es común". Los conocedores de la industria generalmente creen que la proliferación del fraude contable en las empresas que cotizan en bolsa se debe a fallas institucionales, como la división en la estructura de propiedad (las acciones negociables cotizan, las acciones no negociables no pueden cotizar), defectos en la estructura de gobierno corporativo de la empresa ( domina una acción), los contadores independientes pierden su independencia, etc. Sin olvidar nunca el pasado, el pasado es la guía para el futuro. El autor ha clasificado los casos de fraude financiero de empresas que cotizan en bolsa que han tenido un impacto significativo en los últimos años (incluidos sólo los casos identificados) y ha seleccionado los diez principales casos de fraude de gestión. de empresas que cotizan en bolsa [1].
1. Caso de fraude en la gestión de Yuanye (Contador - Contador de la zona económica especial de Shenzhen)
La inversión inicial de la empresa fue falsa dentro de los dos años desde su creación hasta su creación. cotización, y cambiaba con frecuencia de accionistas, inflaba el capital y Los activos de la empresa se ajustaban y apreciaban significativamente dos veces, y la parte de apreciación se asignaba de forma irrazonable y los elementos de los activos se enumeraban falsamente en la evaluación de activos. De 1989 a 1991, la empresa infló sus beneficios en 222 millones de yuanes mediante ingresos por ventas inflados, gastos de gestión ocultos y especulaciones sobre las acciones de la empresa. El beneficio acumulado en el informe de 1989-1991 fue de 77,425 millones de yuanes, mientras que la pérdida acumulada real fue de 144,575. millones de yuanes. Entre ellos, 1. En noviembre de 1991, Yuanye Company firmó un contrato con Hainan Company I y Shenzhen Company L para construir conjuntamente dos edificios y obtener ganancias del contrato. El contrato estipulaba que Yuanye era responsable de proporcionar terrenos y gestionar las licencias de desarrollo y operación y otras cosas relacionadas. Importa la Compañía I Específicamente responsable de la construcción del proyecto y la gestión de bienes raíces, y prometió pagar a la Compañía Yuanye 85 millones de yuanes en ganancias del contrato. El 31 de diciembre, cuando uno de los dos edificios no había comenzado la construcción y el otro acababa de colocar los cimientos, Yuanye Company registró todas las ganancias de contratación de 85 millones de yuanes como ganancias obtenidas para el año y calculó unos ingresos por ventas de 276 millones de yuanes. Al mismo tiempo, exprima números como el costo de las ventas y el impuesto sobre las ventas.
De 1989 a 1991, Yuanye Company *** incurrió en gastos administrativos por valor de 83 millones de yuanes, incluidos 14,4 millones de yuanes en 1989, 27,3 millones de yuanes en 1990 y 41,3 millones de yuanes en 1991. Yuanye Company enumera los gastos administrativos como gastos iniciales en la cuenta o los asigna a sus empresas subordinadas. Aquellos que las empresas subordinadas no pueden soportar se contabilizan como gastos diferidos, etc.
Después de que Yuanye Company cotizara en bolsa, debido a que el precio de mercado era mucho más alto que el valor nominal, en 1990, Yuanye Company vendió al público las acciones con el precio original que nominalmente tenía para sus subsidiarias a precios de mercado, registrando un beneficio de 34 millones de yuanes. Después de que se vendieron las acciones, Yuanye Company registró en sus cuentas que la empresa matriz transfirió las acciones a su subsidiaria.
Una vez terminada la fábrica de uso propio de Fuhua Company, una subsidiaria de Yuanye Company, Yuanye Company decide transferirla a otra empresa de propiedad subordinada en función del costo de construcción y luego la vende a nombre de la empresa inmobiliaria y la transfiere a Fuhua Company basándose en el precio de venta de la empresa china, inflando así los beneficios en más de 20 millones de yuanes.
2. Caso de fraude administrativo de Qiong Minyuan (Contador - Empresa de contabilidad Hainan Zhonghua)
La empresa obtuvo 566 millones de yuanes en ganancias y 657 millones de yuanes en reservas de capital en 1996. Las ganancias infladas provienen principalmente de:
(1) Los 195 millones de yuanes de fondos de capital y de construcción de viviendas cooperativas invertidos por el socio Hong Kong Guanlian Real Estate Company se reconocen como ingresos;
(2 ) A través de tres transferencias circulares, la empresa recibió un pago ficticio de 270 millones de yuanes por la transferencia de parte de los derechos de desarrollo y de operación del centro comercial del edificio Beijing Minyuan, confirmando así un ingreso de 320 millones de yuanes;
(3) Recibirá una carta de cooperación. La tarifa de compensación de construcción de 51 millones de yuanes para el edificio Minyuan se reconoció como ingreso. La empresa también invirtió en el edificio Minyuan, del que no poseía los derechos de uso del suelo, y en el edificio Minyuan, del que no tenía derecho a disponer, y evaluó los derechos de uso del suelo y el edificio Minyuan, y evaluó el valor añadido como un fondo de reserva de capital. Los resultados ficticios anteriores llevaron a un aumento sustancial de los activos fijos, proyectos en construcción y activos intangibles de la empresa.
3. Caso de fraude en la gestión de calderas Dongfang (Contador - Empresa de contabilidad de Sichuan)
Antes de salir a bolsa, "Dongfang Boiler" infló su beneficio neto en 123 millones ajustando sus estados financieros. Después de cotizar en bolsa, hicieron grandes esfuerzos en la cuestión del "fecha límite de ganancias", ajustando los ingresos por ventas de 176 millones de yuanes y las ganancias por ventas de 38 millones de yuanes de 1996 a 1997. En 1997, se utilizó el mismo método para transferir los ingresos por ventas de 226 millones de yuanes y los beneficios de ventas de 47 millones de yuanes a 1998, creando así la ilusión de beneficios estables durante tres años consecutivos y un crecimiento equilibrado de los márgenes de beneficio de los activos netos.
4. Caso de fraude en la gestión industrial de Hongguang (Contador - Empresa de contabilidad Chengdu Shudu)
(1) Fabricación de ganancias falsas para defraudar las calificaciones de cotización La empresa Hongguang solicitó la emisión y cotización de acciones Los materiales indicados que el beneficio en 1996 fue de 54 millones de yuanes. Después de la verificación, Hongguang Company informó falsamente una ganancia de 157 millones de yuanes mediante ventas de productos ficticias, inventarios de productos inflados y procesamiento contable ilegal. En 1996, en realidad sufrió una pérdida de 103 millones de yuanes.
(2) No declarar pérdidas y engañar a los inversores Después de que Hongguang Company se hiciera pública, en el informe provisional publicado en agosto de 1997, informó falsamente una pérdida de 65 millones de yuanes como una ganancia neta de 16,74 millones de yuanes. , que era ficticio La ganancia fue de 81,74 millones de yuanes; en el informe anual de 1997 publicado en abril de 1998, la pérdida real de 229,52 millones de yuanes (equivalente al 55,9% de los fondos recaudados) se reveló como una pérdida de 198 millones de yuanes, y la pérdida fue subestimada en 31,52 millones de yuanes.
(3) Ocultación de asuntos importantes En su emisión de acciones y materiales de solicitud de cotización, Hongguang Company no reveló ningún hecho importante de que la tasa de desechos de su equipo de producción clave, el horno de tanque de vidrio coloreado, había aumentado y que no pudo mantener una producción normal.
5. Caso de fraude administrativo de Zheng Baiwen (contador - Empresa de contabilidad de Zhengzhou)
Antes de que la empresa de Zheng Baiwen se hiciera pública, utilizó métodos como retiros falsos de reembolsos, subestimación de gastos y registro intertemporal de gastos, aumentó falsamente las ganancias en 19,08 millones de yuanes y, basándose en esto, hizo materiales de solicitud de cotización falsos en los tres años posteriores a la cotización, la empresa adoptó métodos como retiros falsos de reembolsos, contabilidad de gastos, infundados; cancelaciones de costos y gastos, y contabilidad intertemporal de gastos, lo que resultó en un aumento inflado acumulado. La ganancia fue de 143,9 millones de yuanes. Además, el capital social de la empresa era falso, hubo omisiones importantes en el anuncio de cotización y la divulgación de información en el informe anual contenía registros falsos, declaraciones engañosas u omisiones importantes.
6. Caso de fraude administrativo de Zhangjiajie (Contador - Empresa de contabilidad de Hunan)
El informe anual de ST Zhangjiajie de 1996 a 1998 mostró un total de 122,61 millones de yuanes en ingresos ficticios, lo que representa tres años. el 49% de los ingresos operativos acumulados; otras ganancias comerciales ficticias de 5,28 millones de yuanes, aumentaron falsamente las ganancias antes de impuestos de 46,62 millones de yuanes, lo que representa el 62% de las ganancias totales antes de impuestos en tres años.
(1) 1995-1996, Zhangjiajie Co., Ltd. firmó sucesivamente 364 acres de contratos de transferencia de tierras con Zhangjiajie Electrical Industry Bureau, Shenzhen Quanda Trading Co., Ltd. y Shenzhen Dajia Industrial Company. El monto total de la transferencia es 79,659 millones. yuanes, y se acuerda que el certificado de derecho de uso de la tierra se entregará después de que el comprador pague. Sin embargo, Zhangjiajie Co., Ltd. reconoció la tarifa de transferencia de 79,659 millones de yuanes estipulada en el contrato como ingreso en 1996 sin emitir facturas, recibir pagos ni transferir derechos de uso de la tierra, lo que resultó en un ingreso inflado de 79,659 millones de yuanes antes de impuestos. El beneficio se incrementó falsamente en 21,65 millones de yuanes.
(2) En 1997, Zhangjiajie Co., Ltd. firmó un acuerdo de transferencia de tierras de 150 acres con Zhangjiajie Land and Real Estate Development Company, Shenzhen Kelade Industrial Company y Hunan Zhaohua Investment Company, por un total importe de transferencia de 42,95 millones de yuanes. El acuerdo estipula que el cesionario debe pagar el precio total en el plazo de medio año para obtener el certificado de derecho de uso de la tierra. Si el cesionario no paga el precio estipulado en el contrato, el cedente recuperará el terreno o lo cederá por separado. Sin embargo, Zhangjiajie Co., Ltd. reconoció la tarifa de transferencia de 42,95 millones de yuanes estipulada en el contrato como ingreso en 1997 sin emitir facturas ni recibir pagos, y los derechos de uso de la tierra no fueron transferidos, lo que resultó en un ingreso inflado de 42,95 millones de yuanes. .
(3) En agosto de 1998, Zhangjiajie Co., Ltd. compró los derechos de la autopista Suo Zhang en el área de Zhangjiajie a Hong Kong Zhensheng Investment Development Co., Ltd. por 21,6 millones de yuanes. Según el contrato, este capital incluye la compensación del capital de la inversión y los intereses de la inversión, y ese año se deberían recuperar 5,91 millones de yuanes de recuperación de la inversión. Sin embargo, Zhangjiajie Co., Ltd. incluyó toda la recuperación de la inversión de 5,91 millones de yuanes en otras ganancias comerciales después de deducir los gastos de amortización de 630.000 yuanes, la diferencia de 5,28 millones de yuanes fue una ganancia inflada.
7. Caso de fraude de gestión de ST Liming (Contador - Empresa de contabilidad Warren)
Para blanquear su desempeño comercial en 1999, Liming Shares infló sus activos en 89,96 millones de yuanes, lo que fue un aumento inflado. La deuda fue de 19,56 millones de yuanes, el capital del propietario se infló en 74,13 millones de yuanes, los ingresos del negocio principal se inflaron en 150 millones de yuanes y las ganancias totales se inflaron en 86,79 millones de yuanes. y el beneficio total, respectivamente, representó las divulgaciones externas de la empresa: el 37% y el 166% de las cifras después de la revisión del equipo de inspección, el beneficio total de la empresa pasó de 52,31 millones de yuanes divulgados antes de la inspección a -34,48 millones de yuanes. Lo que es aún más grave son los problemas antes mencionados que han surgido en esta empresa. Además de las irregularidades habituales, como la subcotización y subtransferencia de costes, la deducción de gastos y la reducción del alcance de las fusiones, más del 90% de los importes son artificiales. Fabricaron cuentas falsas y cálculos falsos.
(1) Emitir facturas de ventas con impuesto al valor agregado para inflar los ingresos y las ganancias. Es decir, mediante la emisión de facturas con IVA a empresas afiliadas o no afiliadas, se llevan a cabo negocios ficticios de compra y venta para inflar los ingresos y las ganancias evitando al mismo tiempo el IVA. Por ejemplo, la fábrica textil de lana Liming de la empresa infló los ingresos de su negocio principal en 107 millones de yuanes, infló los costos en 78,12 millones de yuanes, infló las ganancias en 29,02 millones de yuanes e infló el inventario en 29,61 millones de yuanes mediante la emisión de facturas de impuesto al valor agregado con 11 empresas. Yuan, utilizó inteligentemente el sistema de deducción del IVA y emitió facturas con IVA, que no sólo lograron el propósito de inflar los ingresos y las ganancias sin aumentar la carga fiscal.
(2) Emitir falsamente facturas de venta de productos y aumentar falsamente ingresos y beneficios. Es decir, para lograr el propósito de aumentar falsamente los ingresos y las ganancias, el negocio de ventas y los objetos de venta son ficticios, y las facturas de ventas se emiten falsamente y los ingresos aumentan falsamente a expensas de los impuestos reales.
El centro de marketing de esta empresa, en junio y diciembre de 1999, fijó dos objetivos de ventas ficticios, Shenyang Hongzun Company y Yichang Shengtai Clothing Company, emitió falsamente facturas ordinarias del impuesto sobre el valor añadido que no pueden utilizarse para la deducción de insumos y aumentó falsamente el negocio principal. Los ingresos fueron de 22,69 millones de yuanes, los costos comerciales principales se inflaron en 11,24 millones de yuanes, los gastos administrativos se inflaron en 1,05 millones de yuanes, las ganancias se inflaron en 10,39 millones de yuanes, las cuentas por cobrar se inflaron en 17,48 millones de yuanes, las provisiones para insolvencias fueron de 1,05 millones de yuanes. y los gastos acumulados fueron de 1,74 millones de yuanes, el impuesto a pagar fue de 2,24 millones de yuanes y las transacciones internas se redujeron falsamente en 2,06 millones de yuanes. En la superficie, pagó impuestos de acuerdo con la ley, pero de hecho, se basó. en sus propias ilusiones.
(3) Aprovechar las políticas preferenciales sobre bienes de exportación para inflar los ingresos. Es decir, al aprovechar las condiciones en que las empresas exportadoras de bienes pueden emitir sus propias facturas de ventas, se utiliza el negocio de exportación virtual para lograr el propósito de aumentar falsamente los ingresos y las ganancias. Por ejemplo, en junio de 1999, la empresa de importación y exportación de la empresa utilizó este método para inflar los ingresos de su negocio principal en 5,82 millones de yuanes, los costos de su negocio principal en 5,19 millones de yuanes, sus ganancias en 630.000 yuanes y sus cuentas por cobrar en consecuencia. Era de 5,82 millones de yuanes y el inventario se redujo falsamente en 5,19 millones de yuanes.
(4) Ampliar artificialmente el alcance contable del negocio de ventas de la empresa e inflar los ingresos. Es decir, para inflar los ingresos, las empresas que no pertenecen a la cuenta de "ventas" se ajustan artificialmente a la cuenta de "ventas". Por ejemplo, Liming Import and Export Company calculó arbitrariamente su negocio de subcontratación de procesamiento de ropa que debería haberse contabilizado en la cuenta de "materiales confiados" mediante la emisión de facturas a la parte encargada, inflando así los ingresos por ventas en 8,88 millones de yuanes.
8. Caso de fraude de gestión de Dadonghai (Contador - Empresa de contabilidad de Hainan)
Para obtener las calificaciones para cotizar en bolsa, Dadonghai Co., Ltd. declaró falsamente sus ingresos e inversiones de 1993 a 1997. Los ingresos, etc., ascendieron a 240 millones de yuanes. Sus principales métodos son los siguientes: primero, cuentas por cobrar falsas de Hainan International Investment Co., Ltd., Hainan Dadonghai Tourism Center Group Co., Ltd. (en adelante, Dadonghai Group Company) y sus empresas afiliadas en South China Hotel, empresa de entretenimiento y centro turístico costero Para los pagos de consumo, se declararon falsamente ingresos operativos de 213,07 millones de yuanes; en segundo lugar, las ganancias falsas de 4,14 millones de yuanes de Hainan Hong Kong y Macao International Tourism Co., Ltd., una subsidiaria de Haiguotou Industrial Development; Co., Ltd., se fusionaron con la empresa; en tercer lugar, se utilizó la decoración del hotel Binhai en nombre de los ingresos, se incluyeron falsamente otros ingresos comerciales y las ganancias se incrementaron falsamente en 10,87 millones de yuanes. En cuarto lugar, Dadonghai Co., Ltd. tomó prestados 93,25 millones de yuanes de Hainan Hong Kong y Macao International Trust and Investment Company a través de Dadonghai Group Company para inflar los fondos monetarios de fin de período, pero sólo registró 85 millones de yuanes en el "corto". "préstamo a plazo" y 8,25 millones de yuanes en "ingresos por inversiones". Yuan, que infló los ingresos por inversiones. El quinto es convertir 3,75 millones de yuanes en dividendos por cobrar de la compra de acciones fiduciarias de Hong Kong y Macao en ingresos por inversiones. Después de deducir el impuesto comercial acumulado y los recargos de 11,7 millones de yuanes de los conceptos anteriores, el beneficio total inflado es de 228 millones de yuanes.
9. Caso de fraude administrativo de Yinguangxia
Yinguangxia utilizó contratos de compra y venta falsificados, declaraciones de exportación falsificadas, facturas especiales de impuesto al valor agregado emitidas falsamente, documentos de exención de impuestos falsificados y facturas financieras falsificadas. etc. El método consistía en fabricar ingresos comerciales principales y obtener enormes beneficios de 745 millones de yuanes, incluidos 178 millones de yuanes en 1999 y 567 millones de yuanes en 2000.
10. Caso de fraude de gestión McCote (Contador - Empresa de contabilidad Shenzhen Huapeng)
La empresa McCote fabricó activos fijos por valor de 90,74 millones mediante la falsificación de contratos de arrendamiento de financiación de equipos importados en dólares de Hong Kong; y contratos de venta de materiales y productos, emisión falsa de facturas de importación y exportación, falsificación de sellos aduaneros y otros medios, los ingresos ficticios ascendieron a 301,18 millones de dólares de Hong Kong, los costos ficticios fueron de 207,98 millones de dólares de Hong Kong y los beneficios ficticios ascendieron a 93,2 millones de dólares de Hong Kong, incluidos beneficios ficticios de 41,64 dólares de Hong Kong. millones en 1997. En 1998, los beneficios ficticios ascendieron a 38,25 millones de dólares de Hong Kong, y en 1999, los beneficios ficticios ascendieron a 13,31 millones de dólares de Hong Kong. capital, y los comprobantes y estados contables fueron copiados, ocultados o destruidos deliberadamente de conformidad con la ley.
2. Análisis de los diez principales casos de fraude gerencial de empresas cotizadas
El fraude se puede dividir en el llamado fraude gerencial y fraude no gerencial debido a las diferentes identidades de los perpetradores. . El fraude no gerencial también se denomina fraude de empleados. El término "fraude gerencial" generalmente se refiere a los niveles gerenciales medios y superiores. El llamado fraude gerencial simplemente se refiere a varios tipos de fraude cometidos por el nivel gerencial. El fraude de los empleados, a menos que esté en connivencia o esté autorizado por la gerencia, puede prevenirse y controlarse eficazmente a través del sistema de control interno. Los tramposos en el fraude gerencial generalmente planifican cuidadosamente de antemano y hacen todo lo posible para ocultarlo después. Cuanto más alto sea el nivel gerencial del tramposo, más. A los contadores públicos autorizados les resulta difícil realizar inspecciones eficaces.
1. Motivos del fraude de gestión en las empresas que cotizan en bolsa
(1) Financiación (trampa de dinero): los fondos y las empresas son como la sangre y el cuerpo humano. Las empresas que ganan dinero necesitan más recursos. ampliar su equipamiento; las empresas deficitarias necesitan más fondos para su facturación operativa. La insuficiencia de fondos puede provocar una liquidez insuficiente y provocar la quiebra. Para lograr el objetivo de endeudarse o aumentar el capital, las empresas pueden presentar informes falsos sobre sus estados financieros para persuadir a los proveedores de fondos a tomar decisiones.
(2) Etapa inicial de emisión. La Comisión Reguladora de Valores de China exige que las empresas obtengan beneficios durante tres años. Para poder cotizar en bolsa, las empresas deben realizar paquetes financieros. Esto tiene algo que ver con el sistema de emisión.
(3) Etapa de adjudicación. La Comisión de Valores exige que las empresas que cotizan en bolsa tengan un índice de rentabilidad de activos netos del 6% antes de poder asignar acciones. Para realizar la adjudicación de acciones, las sociedades cotizadas también realizarán paquetes financieros.
(4) Emisión de nuevas acciones.
Actualmente, 6 empresas cotizadas han emitido nuevas acciones, por un importe total de más de mil millones. El precio se negocia entre los suscriptores y la empresa emisora. Esto también conducirá a un comportamiento de paquete financiero por parte de las empresas que cotizan en bolsa. Dongfang Boiler, Hongguang Industrial, McCote, Zheng Baiwen y Dadonghai cotizaron en bolsa "empaquetados" y fabricaron sus ganancias en los primeros tres años para lograr el propósito de la OPI.
(5) Especulación en el mercado secundario (manipulación de precios): si las acciones corporativas cotizan en bolsa, para mantener el precio de las acciones o hacer que el precio de las acciones fluctúe como se esperaba, a menudo utilizan estados financieros falsos para lograr sus objetivos. . Las fluctuaciones esperadas en los precios de las acciones también pueden ser un intento deliberado de causar una caída temporal en los precios de las acciones para que los manipuladores puedan comprar acciones a bajo precio para obtener un mayor control o venderlas a un precio más alto. El objetivo principal de los casos de fraude de Qiong Minyuan y Yinguangxia es cooperar con los creadores de mercado para manipular los precios en el nivel municipal secundario
(6) Otras consideraciones: Otro propósito de las empresas que cotizan en China que blanquean sus declaraciones es evite ser etiquetado ("ST", " PT") y eliminarse de la lista si ha sido limitado, "ST" no quiere convertirse en "PT" y "PT" no quiere ser eliminado de la lista al final. Las empresas generalmente muestran un fuerte deseo de convertir las pérdidas en ganancias para lograr el objetivo de exclusión de la lista. Además, la dirección de la empresa puede presentar informes financieros falsos para alcanzar objetivos presupuestarios y demostrar que son administradores exitosos o para obtener bonificaciones o dividendos por desempeño; Lo primero puede ser para la autoexpresión o la seguridad laboral; lo segundo puede ser para recompensas materiales. Algunas personas llaman a este tipo de fraude fraude "fraude de desempeño".
El motivo del fraude de ST Liming y Zhangjiajie no está muy claro en este momento, pero no es más que los tres motivos anteriores. Su objetivo principal del fraude es no perder dinero para evitar ser atrapado. y prepararse para ganar dinero en el futuro.
2. Signos de fraude administrativo en empresas que cotizan en bolsa
Los controles internos sólidos pueden ayudar a prevenir y detectar el fraude de los empleados. Si la administración comete fraude deliberadamente para informar estados financieros falsos, se excederán los controles internos. , y pierde función. Por tanto, los sistemas de control interno son de poca utilidad para prevenir y detectar el fraude en la gestión. Al realizar auditorías post mortem, los auditores deben estar alerta a las señales que pueden conducir a un fraude en la gestión. Algunas personas llaman a estas señales señales de alerta (Red Flags) o señales de advertencia (Warning Signals).
l Coopers & Lybrand, una de las cinco firmas de contabilidad más grandes de los Estados Unidos, enumeró 29 señales de advertencia para recordar a los auditores y supervisores de la empresa que presten atención, y enumeró algunas de las señales de advertencia más importantes a continuación [ 2]: 1. Escasez de caja, flujo de caja negativo, capital de trabajo y/o escasez de crédito, afectando la facturación operativa.
2. La capacidad de financiación (incluidos los préstamos y el aumento de capital) se reduce y la fuente de fondos para la expansión empresarial sólo puede depender del superávit.
3. Se debe obtener garantía adicional para mantener la deuda existente.
4. Una disminución significativa en los pedidos indica una disminución en los ingresos por ventas futuras.
5. El crecimiento de los costos supera los ingresos o la competencia de productos importados de bajo precio.
6. Es difícil para los clientes que se encuentran bajo una fuerte presión financiera recuperar sus deudas.
7. Gran demanda de nuevos fondos en industrias en desarrollo o competitivas.
8. Dependencia de un único o pequeño número de productos, clientes o transacciones.
9. Industrias en quiebra o al borde de la quiebra.
10. El exceso de capacidad causado por circunstancias económicas o de otra índole.
11. Los contratos de préstamos existentes carecen de flexibilidad en términos de ratios circulantes, préstamos adicionales y plazos de reembolso.
12. La tendencia de la dirección a exigir estrictamente a los supervisores el cumplimiento del presupuesto.
13. Existe una necesidad urgente de mantener un historial de ganancias favorable para mantener los precios de las acciones.
14. La dirección no proporciona información adicional que el auditor necesita para aclarar y comprender los estados financieros.
15. El supervisor tiene antecedentes penales.
16. Un gran aumento en el inventario excede los requisitos de ventas, especialmente el grave riesgo de obsolescencia del producto en industrias de alta tecnología.
17. La calidad de las ganancias se deteriora gradualmente, por ejemplo, la depreciación se cambia del método de suma de dígitos de años al método de línea recta sin razones justificables.