Nuevas reglas para excluirse de la lista de la Junta de Innovación Científica y Tecnológica en 2021
12.1.1
Situación de exclusión de la lista de una empresa que cotiza en bolsa estipulada en estas reglas da como resultado su Si las acciones corren el riesgo de ser excluidas de la lista, la Bolsa iniciará procedimientos de exclusión de la lista para las acciones de la empresa.
Sección 2. Eliminación forzosa de la lista por infracciones graves de la ley
12.2.1
La eliminación forzosa de la lista por infracciones graves de la ley tal como se menciona en estas reglas incluye las siguientes situaciones:
( 1) Hay una emisión fraudulenta por parte de una empresa que cotiza en bolsa, violaciones importantes de divulgación de información u otros actos ilegales importantes que alteran gravemente el orden del mercado de valores y afectan gravemente el estado de cotización, sus acciones dejarán de cotizar;
(2) La empresa que cotiza en bolsa comete violaciones relacionadas con la seguridad nacional, la seguridad pública y la ecología. Si el comportamiento ilegal de la seguridad, la seguridad de la producción y la seguridad de la salud pública es atroz y daña gravemente los intereses del país y la sociedad, o afecta gravemente su cotización. condición, se dará por terminada su cotización en bolsa.
12.2.2
Si una sociedad cotizada comete un acto ilícito grave de los previstos en el apartado 1 del artículo 12.2.1 y concurra alguna de las siguientes circunstancias, sus acciones serán excluidas de la cotización:
(1) La oferta pública inicial de acciones por parte de una empresa que cotiza en bolsa cuyos documentos de solicitud o documentos de divulgación contengan registros falsos, declaraciones engañosas u omisiones importantes estará prohibida por la Comisión Reguladora de Valores de China de conformidad con el artículo 181 de la Ley de Valores Se dicta sentencia, o el tribunal popular emite un veredicto de culpabilidad efectivo de conformidad con el artículo 160 de la "Ley Penal";
(2) La emisión de acciones de una empresa que cotiza en bolsa para comprar activos constituye un reorganización y cotización. Si los documentos de solicitud o divulgación contienen registros falsos, declaraciones engañosas u omisiones importantes, la Comisión Reguladora de Valores de China tomará una decisión de sanción administrativa de conformidad con el artículo 181 de la Ley de Valores, o el Tribunal Popular tomará una decisión efectiva de conformidad con el artículo 160. del Código Penal;
(3) El informe anual divulgado por la empresa que cotiza en bolsa contiene registros falsos, declaraciones engañosas u omisiones importantes, y de acuerdo con los hechos determinados por la decisión de sanción administrativa de China. Comisión Reguladora de Valores, los indicadores financieros de años fiscales consecutivos han cumplido realmente con los estándares de exclusión de la lista estipulados en la Sección 4 de este Capítulo;
(4) De acuerdo con los hechos determinados en la decisión de sanción administrativa de la Comisión de Valores de China. Comisión Reguladora, los ingresos operativos divulgados por la empresa que cotiza en bolsa se han registrado falsamente durante dos años consecutivos, y el registro falso Los ingresos operativos totales alcanzan más de 500 millones de yuanes, superando el 50% del ingreso operativo anual total divulgado en los dos años; o el beneficio neto divulgado de la empresa se registra falsamente durante dos años consecutivos, y el beneficio neto total registrado falsamente alcanza más de 500 millones de yuanes, superando el 50% del beneficio neto anual total divulgado en los últimos dos años o el beneficio total divulgado por; la empresa ha sido registrada falsamente durante dos años consecutivos y las ganancias totales registradas falsamente alcanzan más de 500 millones de yuanes, superando el 50% de las ganancias anuales totales divulgadas en los últimos dos años; por la empresa durante dos años consecutivos, y el número total de registros falsos en el balance alcanza más de 500 millones de yuanes, superando el 50% del activo neto total al final del año divulgado en estos dos años (los datos financieros relevantes al calcular el total anterior es Si hay un número negativo, se tomará primero el valor absoluto y luego se calculará el monto total);
(5) Otras circunstancias que afecten gravemente el orden de los valores mercado según lo determine la Bolsa en función de los hechos, la naturaleza, las circunstancias y el impacto social de los actos ilegales de la empresa que cotiza en bolsa.
12.2.3
Si una sociedad cotizada comete un acto ilícito grave según lo estipulado en el apartado (2) del artículo 12.2.1, y incurre en alguna de las siguientes circunstancias, sus acciones se eliminará de la lista:
(1) La licencia comercial de una empresa que cotiza en bolsa o sus principales subsidiarias se revoca, se ordena su cierre o se revoca de conformidad con la ley;
(2) La la producción y operación de una empresa que cotiza en bolsa o sus principales subsidiarias se revocan de acuerdo con la licencia de la ley, u otras circunstancias que resulten en la pérdida de las calificaciones legales para continuar la producción y operación.
(3) Basado en la gravedad de la conducta ilegal grave de la empresa que cotiza en bolsa que perjudica los intereses del país y del público, combinado con el tipo de responsabilidad legal que asume la empresa y el grado de impacto en la Debido al estado de producción, operación y cotización de la empresa, la Bolsa cree que debería cancelar la cotización en bolsa de la empresa.
Sección 3. Exclusión obligatoria de transacciones
12.3.1
La Bolsa decidirá dar por terminada la cotización de una empresa cotizada en cualquiera de las siguientes circunstancias:
(1) 120 transacciones consecutivas El volumen acumulado de negociación de acciones realizadas a través del sistema de negociación de la Bolsa en el día es inferior a 2 millones de acciones;
(2) El precio de cierre diario de la acción es inferior a 1 yuan durante 20 transacciones consecutivas días hábiles;
( 3) El valor de mercado de cierre de nuestras acciones durante 20 días hábiles consecutivos es inferior a 300 millones de RMB;
(4) El número promedio diario de accionistas durante 20 días hábiles días hábiles consecutivos es inferior a 400;
(5) Otras circunstancias que determine la Bolsa.
Sección 4 Exclusión Financiera Obligatoria
12.4.1
Una sociedad cotizada se encuentra con una de las siguientes circunstancias y evidentemente pierde su capacidad para continuar operando y cumple con los requisitos De estas reglas Estándar, la Bolsa iniciará procedimientos de exclusión de la lista de sus acciones:
(1) La mayor parte del negocio principal se ha estancado o su escala es extremadamente baja;
(2) Operativa los activos se han reducido significativamente, incapaces de mantener las operaciones diarias;
(3) Los ingresos o ganancias operativas provienen principalmente de transacciones sin sustancia comercial;
(4) Los ingresos o ganancias operativas provienen principalmente de transacciones no relacionadas con el negocio principal;
(5) Otras situaciones en las que se pierde evidentemente la capacidad de continuar operando.
12.4.2
Si ocurre alguna de las siguientes circunstancias, la Bolsa emitirá una advertencia de riesgo de exclusión de la lista a la empresa que cotiza en bolsa:
(1) Un fiscal del año La ganancia neta auditada antes y después de deducir las ganancias y pérdidas no recurrentes es negativa y los ingresos operativos son inferiores a 6543,8 mil millones de RMB, o la ganancia neta antes y después de deducir las ganancias y pérdidas no recurrentes en el año fiscal después de la reexpresión retrospectiva es negativo y los ingresos operativos son inferiores a 65438 RMB + mil millones de yuanes;
(2) Los activos netos auditados al final del año fiscal son negativos, o los activos netos al final del año fiscal después de la reexpresión retroactiva son negativos;
( 3) El informe contable financiero de un ejercicio se emite con un informe de auditoría que no expresa opinión o expresa una opinión negativa;
(4) El La decisión de sanción administrativa de la Comisión Reguladora de Valores de China indica que la empresa divulgó el informe anual auditado de un año fiscal. Hay registros falsos, declaraciones engañosas u omisiones importantes, lo que hace que los indicadores financieros relevantes del año en realidad caigan en la primera y segunda situaciones. ;
(5) Otras situaciones que determine la Bolsa.
12.4.9
Después de que las acciones de una empresa que cotiza en bolsa estén sujetas a una advertencia de riesgo de exclusión de la lista debido al Artículo 12.4.2, si una de las siguientes circunstancias no ocurre dentro de un año fiscal, la empresa puede informarlo en el informe anual Solicitar a la Bolsa que levante la advertencia de riesgo de exclusión de la lista de acciones dentro de los 5 días hábiles posteriores a la divulgación y revelar lo siguiente:
(1) Las circunstancias especificadas en el primero a puntos terceros del apartado 1 del artículo 12.4.2 1.;
(2) El informe anual de contabilidad financiera se emite con un informe de auditoría con salvedades;
(3) El informe anual se no divulgado dentro del período legal;
(4) Más de la mitad de los directores no pueden garantizar la autenticidad, exactitud e integridad del informe anual divulgado por la empresa y no han realizado correcciones dentro del período legal.
Si una empresa que cotiza en bolsa no cumple con las condiciones para cancelar la advertencia de riesgo de exclusión estipuladas en este artículo o no solicita la cancelación de la advertencia de riesgo de exclusión dentro del período prescrito, la Bolsa decidirá cancelar la cotización de sus acciones.
Sección 5. Exclusión obligatoria de la lista en categorías normativas
12.5.1
Si ocurre alguna de las siguientes circunstancias, la Bolsa emitirá una advertencia de riesgo de exclusión de la lista a la empresa que cotiza en bolsa:
(1) Debido a que el informe de contabilidad financiera contiene errores contables importantes o registros falsos, la Comisión Reguladora de Valores de China le ordena que haga correcciones, pero no las hace dentro del plazo prescrito y no las hace dentro de los 2 meses posteriores a la venta de las acciones. suspendido de la negociación;
(2) El informe anual o el informe semestral no se divulga dentro del período legal y la empresa no lo divulga dentro de los 2 meses posteriores a la suspensión de la negociación de acciones;
(3) Porque más de la mitad de los directores no pueden garantizar que la empresa divulgue la mitad del informe. Si la autenticidad, exactitud e integridad del informe anual y el informe anual no se corrigen dentro del período legal, las acciones ser suspendido de la negociación durante 2 meses a partir de ahora;
(4) Hay problemas importantes debido a la divulgación de información o las operaciones estandarizadas. Los defectos son corregidos por el intercambio dentro de un límite de tiempo, pero la compañía no los corrige. dentro del plazo prescrito, y la empresa no los corrige dentro de los 2 meses posteriores a la suspensión de la cotización de las acciones;
(5) Debido al capital social total o la distribución de capital de la empresa, los cambios ya no cumple con las condiciones de cotización durante 20 días hábiles consecutivos y la empresa no ha resuelto el problema dentro de los 65,438+0 meses posteriores a la suspensión de acciones;
(6) La empresa puede disolverse por la fuerza de conformidad con la ley;
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(7) El tribunal acepta las solicitudes de reorganización, conciliación y liquidación concursal de la empresa de conformidad con la ley;
(8) Otras circunstancias que determine la Bolsa.
Existen deficiencias importantes en la divulgación de información u operaciones estandarizadas según lo estipulado en el párrafo 1 (4) de este artículo, incluidas las siguientes situaciones:
(1) El intercambio ha perdido información válida sobre la empresa Fuente;
(2) La empresa se niega a revelar información importante que debería divulgarse;
(3) La empresa altera gravemente el orden de divulgación de la información, provocando efectos adversos ;
( 4) El intercambio cree que la empresa tiene otras deficiencias graves en la divulgación de información u operaciones estandarizadas.
12.5.7
Después de que las acciones de una empresa que cotiza en bolsa estén sujetas a una advertencia de riesgo de exclusión de la lista debido a las circunstancias (1) a (6) del párrafo 1 del Artículo 12.5.1, el Se debe cumplir lo siguiente: Si existen las condiciones correspondientes, puede solicitar a la Bolsa que levante la advertencia de riesgo de exclusión de la lista:
(1) 2 meses a partir de la fecha de divulgación de la advertencia de riesgo de exclusión de la lista debido a las circunstancias en el Párrafo 1 del Artículo 12.5.1 Informe de contabilidad financiera revisado internamente;
(2) Divulgación de informes anuales o informes semestrales relevantes dentro de los 2 meses siguientes a la fecha de implementación de la advertencia de riesgo de exclusión debido a la segundo punto del párrafo 1 del Artículo 12.5.1, no existe ninguna situación en la que más de la mitad de los directores no puedan garantizar la autenticidad, exactitud e integridad;
(3) Más de la mitad de los directores no pueden garantizar que la empresa se retira de la lista debido a las circunstancias especificadas en el tercer párrafo del párrafo 1 del Artículo 12.5.1. La autenticidad, exactitud e integridad de los informes periódicos pertinentes divulgados dentro de los 2 meses posteriores a la advertencia de riesgo;
( 4) El riesgo de ser excluido de la lista debido a las circunstancias del punto 4 del párrafo 1 del Artículo 12.5.1 Dentro de los 2 meses siguientes a la fecha de la advertencia, la empresa ha completado las rectificaciones requeridas, la estructura de gobierno corporativo es sólida, las operaciones están estandarizadas , y no existen fallas importantes en los sistemas de divulgación de información y control interno;
(5) Debido al Artículo 12.5.1 La cuestión del capital social total o la distribución del capital social se resuelve dentro de los 6 meses a partir de la fecha en que la advertencia de riesgo de exclusión de la lista se implementa bajo la quinta circunstancia, y el capital social total o la distribución de acciones cumple nuevamente las condiciones de cotización;
(6) Después de que se emite la advertencia de riesgo de exclusión de la lista en el punto 6 del párrafo 1 del artículo 12.5.1, se elimina la situación de que la empresa pueda verse obligada a disolverse de conformidad con la ley.
12.5.8
Después de que las acciones de una empresa que cotiza en bolsa estén sujetas a una advertencia de riesgo de exclusión de la lista debido al punto 7 del párrafo 1 del artículo 12.5.1, si cumple una de las siguientes condiciones , la empresa puede informar a la empresa La solicitud para levantar la advertencia de riesgo de exclusión de la lista:
(1) Se ha completado el plan de reorganización;
(2) Se ha completado el acuerdo de conciliación ;
(3) El tribunal lo ha aceptado. Después de presentar la solicitud de quiebra pero antes de que se declare la quiebra, se dictamina para rechazar la solicitud de quiebra de conformidad con la Ley de Quiebras Empresariales de la República Popular de China (en lo sucesivo denominada "Ley de Quiebras Empresariales"), y el solicitante no presenta una apelación dentro del plazo legal;
(4) Porque la empresa ha pagado todas las deudas vencidas y una un tercero ha proporcionado una garantía total para la empresa o ha pagado todas las deudas vencidas, el tribunal, después de aceptar la solicitud de quiebra pero antes de declararla, decidirá poner fin a la quiebra de conformidad con el programa de la Ley de Quiebras Empresariales.
Si una sociedad solicita a la Bolsa la cancelación del aviso de riesgo de exclusión de acciones por las circunstancias del inciso 1 ó 2 del párrafo anterior, deberá presentar un informe reglamentario emitido por el administrador designado por el tribunal, y un informe emitido por una firma de abogados sobre la empresa, opiniones legales sobre la implementación del plan de reorganización o acuerdo de liquidación y otros documentos explicativos requeridos por la Bolsa.
12.5.9
Si una empresa que cotiza en bolsa cumple con las condiciones especificadas en los Artículos 12.5.7 y 12.5.8, deberá revelar de inmediato la información relevante y explicar si debe presentar una solicitud a la Bolsa. para la cancelación de la advertencia de riesgo de exclusión de la lista. Dentro de los 5 días hábiles a partir de la fecha de divulgación, la empresa puede solicitar a la Bolsa que levante la advertencia de riesgo de exclusión de la lista de acciones y divulgarla. Si una empresa que cotiza en bolsa no cumple con las condiciones para retirar la advertencia de riesgo de exclusión de la lista especificada en los Artículos 12.5.7 y 12.5.8, o no solicita el retiro de la advertencia de riesgo de exclusión de la lista dentro del período prescrito, la Bolsa decidirá terminar la cotización de sus acciones.
Sección 8. Terminación voluntaria de la cotización
12.8.1
Bajo cualquiera de las siguientes circunstancias, una empresa que cotiza en bolsa puede solicitar a la Bolsa la terminación voluntaria de la cotización:
( 1) Empresa que cotiza en bolsa La junta general de accionistas decidió excluir voluntariamente a la empresa de la lista y dejar de cotizar en Bolsa.
(2) La junta general de accionistas de una empresa que cotiza en bolsa decide retirarse voluntariamente de la negociación de acciones en esta bolsa y solicitar la negociación o transferencia en otros centros de negociación
(3) La empresa que cotiza en bolsa emite una respuesta a todos los accionistas. Una oferta para adquirir todas o parte de las acciones provoca que el capital social total y la distribución del capital de la empresa cambien y ya no cumple con las condiciones de cotización;
(4) Los accionistas de la empresa que cotiza en bolsa hacen una oferta para adquirir la totalidad o parte de las acciones a todos los demás accionistas, lo que provoca que el capital social total y la distribución del capital de la empresa cambien y ya no cumplen con las condiciones de cotización;
(5 ) Los compradores distintos de los accionistas de la empresa que cotiza en bolsa hacen una oferta para adquirir la totalidad o parte de las acciones de todos los accionistas, lo que da como resultado que el capital social total de la empresa y la distribución del capital cambien y ya no cumplan con las condiciones de cotización;
(6) La sociedad cotizada deja de tener personalidad jurídica independiente y se cancela por nueva fusión o fusión;
(VII) ) La junta general de accionistas de una sociedad cotizada decide disolver la sociedad;
(8) Otras situaciones de terminación voluntaria de la cotización según lo determine la Comisión Reguladora de Valores de China y la Bolsa.