Reglas para fondos de capital privado
1. Ámbito de aplicación de los métodos de captación de fondos
Las "Medidas para la gestión de los fondos captados" se aplicarán al acto de captar fondos de los inversores. de manera no pública. Los administradores de fondos de capital privado registrados en la Asociación de Gestión de Activos de China pueden recaudar fondos de capital privado bajo su propia administración y sus empleados que estén registrados en la Comisión Reguladora de Valores de China y hayan obtenido calificaciones comerciales de venta de fondos y se conviertan en miembros de la Asociación de Gestión de Activos de China; puede aceptar fondos de capital privado de administradores de fondos de capital privado. Encomendar la recaudación de fondos de capital privado a las agencias de servicios de subcontratación que participen en negocios de recaudación de fondos de capital privado aplicarán los métodos de recaudación de fondos.
Dos. Disposiciones generales para la emisión
1. Responsabilidades de la agencia de recaudación de fondos: Si asume responsabilidades relacionadas con la determinación de objetos específicos, revisión de la idoneidad de los inversionistas, promoción de fondos de capital privado, confirmación de inversionistas calificados, etc., no lo hará. participar en apropiación indebida de propiedad del fondo, actividades ilegales como realizar transacciones con fondos de clientes o utilizar información no divulgada relacionada con fondos de capital privado.
2. Disposiciones especiales sobre ventas encomendadas: Las administradoras de fondos de capital privado deberán cumplir con sus obligaciones fiduciarias y asumir las responsabilidades fiduciarias del contrato de fondo, estatuto o contrato de sociedad. Si a una agencia de venta de fondos se le encomienda la captación de fondos de capital privado, el administrador del fondo de capital privado no quedará exento de las responsabilidades legales por la captación encomendada.
3. Acuerdo de venta de fondos: Si un administrador de fondos de capital privado encomienda a una agencia de venta de fondos la captación de fondos de capital privado, deberá firmar por escrito un acuerdo de venta de fondos y dividir los derechos y obligaciones del fondo de capital privado. administrador y la agencia de venta del fondo. Las partes que involucran los intereses de los inversionistas se incluyen como anexos al contrato del fondo. Las agencias de venta de fondos son responsables de explicar el contenido relevante a los inversores.
4. Se prohíbe la división y transferencia ilegal: Ninguna institución o individuo podrá recaudar productos financieros con acciones de fondos de capital privado o sus derechos sobre ingresos como objetivos de inversión con el fin de eludir los estándares para inversores calificados y fondos de capital privado. No pueden dividirse ni transferirse ilegalmente. Las acciones o sus derechos sobre ingresos constituyen un avance encubierto en el nivel de los inversores cualificados. Las instituciones de recaudación de fondos deben garantizar que los inversores conozcan las condiciones para la transferencia de fondos de capital privado. Los inversores deben comprometerse por escrito a comprar fondos de capital privado para ellos mismos, y ninguna institución o individuo puede comprar fondos de capital privado con el fin de dividirlos y transferirlos ilegalmente.
5. Apertura y supervisión de cuentas especiales para recaudación de fondos y fondos de liquidación: La agencia de recaudación de fondos o la parte responsable estipulada en el contrato correspondiente debe abrir una cuenta especial para recaudación de fondos de capital privado y fondos de liquidación para recaudar capital privado de manera uniforme. recaudación de fondos y fondos de liquidación, distribución de ingresos a los inversores, pago de pagos de reembolso, distribución de las propiedades restantes del fondo después de la liquidación del fondo y garantía del retorno de los fondos a la ruta original.
Además, las agencias de recaudación de fondos deben mantener estrictamente confidenciales los secretos comerciales y la información personal de los inversores. El período de conservación de la información de los inversores no será inferior a 10 años a partir de la fecha de terminación de la liquidación del fondo.
En tercer lugar, los métodos de recaudación de fondos estipulan claramente los procedimientos de recaudación de fondos.
Determinación de objetos específicos; coincidencia de idoneidad de los inversores; divulgación de riesgos de fondos; confirmación de período de enfriamiento de inversiones;
En cuarto lugar, determinación de objetivos específicos
Los "Métodos de recaudación" estipulan que antes de presentar fondos de capital privado a los inversores, las instituciones de recaudación de fondos deben realizar encuestas y otros métodos para identificar los riesgos de los inversores. Se evaluará la capacidad y la tolerancia al riesgo, y los inversores se comprometerán por escrito a cumplir los estándares de inversores cualificados.
El contenido principal del cuestionario de verbos (abreviatura de verbo)
1. Información básica de los inversores, en el que la información básica de los inversores individuales incluye información de identidad, edad, educación y ocupación. , información de contacto, etc. Información; la información básica de los inversionistas institucionales incluye la información necesaria y la información de contacto para el registro industrial y comercial.
2. ingresos personales anuales en los últimos tres años, información disponible como el índice de ingresos de las inversiones financieras; el estado financiero de los inversores institucionales, incluido el estado de los activos netos y otra información.
3. y regulaciones, mercados y productos de inversión, comprensión de los riesgos de los fondos de capital privado y participación en capacitación profesional y otra información;
4. invertido, condiciones del mercado financiero involucradas en la inversión, etc. ;
5. Preferencia de riesgo, incluido el propósito de la inversión, la aversión al riesgo, el período de inversión planificado, el estado de ansiedad cuando la inversión fluctúa, etc.
Las "Medidas" también enfatizan que la obtención de información relacionada con los inversores debe basarse en los deseos de los inversores. También existen regulaciones sobre cómo recaudar fondos a través de los medios de Internet, y todo el mundo siempre ha estado confundido: debería haber un proceso de determinación de objetos específicos en línea y los inversores deberían prometer cumplir con los estándares de los inversores calificados. Los procedimientos de determinación de objetos específicos en línea antes mencionados incluyen, entre otros:
1 Los inversores completan verazmente su información de identidad verdadera y su información de contacto
2. otros medios efectivos Verifique la información de registro del usuario;
3. El inversionista lee y acepta el acuerdo de servicio de red de la agencia de recaudación de fondos;
4. Capítulo 3 del Reglamento sobre "Medidas de colocación privada" sobre inversores calificados;
5. Los inversores rellenan cuestionarios en línea sobre capacidad de identificación de riesgos y tolerancia al riesgo.
6. en los cuestionarios y sus métodos de evaluación Confirmar las capacidades de identificación de riesgos y de asunción de riesgos de los inversores.