¿Cómo hacer un análisis de beneficios financieros?
1. Rendimiento de los activos = beneficio neto ÷ activos totales promedio × 100% activos totales promedio = (activos totales al inicio del período + activos totales al final del período) ÷ 2
2. Rendimiento del capital = Beneficio neto/Patrimonio contable total promedio × 100% Capital contable total promedio = (Patrimonio contable inicial + Capital contable final) ÷ 2
3 Tasa de beneficio de ventas netas = Beneficio neto ÷ Ingresos de ventas netos × 100%;
4. Margen de beneficio de ventas netos = (ingresos de ventas netos - costo de ventas) ÷ Ingresos de ventas netos × 100%; >
5. Ganancias por acción ordinaria = (beneficio neto - Dividendos de acciones preferentes) ÷ Número de acciones ordinarias emitidas
6. ÷ Número de acciones ordinarias emitidas.
¿Cómo analizar el análisis de rentabilidad en el análisis financiero? Los indicadores de evaluación del análisis de rentabilidad financiera son los siguientes:
1) Indicadores básicos
1) Tasa de rentabilidad del capital. = beneficio total /capital total. También conocido como rendimiento del capital, refleja la rentabilidad del capital.
2) Beneficio neto por ventas (beneficio operativo neto) = beneficio neto/ingresos por ventas. Refleja cuánto beneficio neto se logra por cada yuan de ingresos.
3) Beneficio operativo y tasa impositiva = (beneficio total + impuesto sobre las ventas) / ingreso operativo. Refleja cuántas ganancias e impuestos se obtienen por cada yuan de ingreso operativo.
4) Tasa de beneficio del coste = beneficio total/coste total. Examine la relación entre los costos y las ganancias de la empresa y explique cuántas ganancias se obtienen por 1 yuan de costo.
5) Ratio de rendimiento sobre activos (ingresos) (ratio de productividad) = (ingresos netos + gastos por intereses + impuesto sobre la renta) / activos totales promedio.
. Examinar la tasa de rendimiento de la empresa sobre todo el capital utilizado y medir la eficiencia de utilización de los activos.
6) Margen de beneficio marginal (tasa de rendimiento crítica) = 1 - tasa de costo variable = contribución marginal/ingresos por ventas = contribución marginal unitaria/precio unitario de ventas, contribución marginal total = ingresos por ventas totales - costos variables totales , Margen de contribución unitario = precio de venta unitario – costo variable unitario.
. Examine el impacto de los cambios en la utilidad marginal sobre las ganancias por ventas.
7) Tasa de beneficio sobre el activo circulante = beneficio total/ocupación media del activo circulante. Examinar la relación entre la ocupación de activos corrientes y las ganancias.
8) Tasa de beneficio del activo fijo = beneficio total/saldo medio de los activos fijos. Examinar la relación entre ocupación de activos fijos y ganancias.
9) La relación entre ingresos netos y ventas = (ingresos netos + gastos por intereses)/ingresos por ventas. Refleja la cantidad de ingresos obtenidos por cada unidad e ilustra la rentabilidad de la empresa.
10) La relación entre el capital contable y las ventas = ingresos del propietario/ingresos por ventas. Observe la solidez financiera por unidad vendida.
11) La tasa de cambio del nivel de gastos = (nivel de gastos en el período del informe - nivel de gastos en el período base)/nivel de gastos en el período base. Investigar tendencias en los niveles de gastos corporativos.
12) Ratio coste de gastos de ventas = coste total/ingresos por ventas. Investigue el costo por dólar de los ingresos por ventas.
13) Coeficiente de patrimonio = activos totales/patrimonio total de los propietarios = 1/patrimonio total de los propietarios/activos totales = 1÷(índice de pasivo 1). Examine cuántas veces los activos totales son iguales al capital del propietario.
14) Tasa de rendimiento sobre el capital (ingresos) = activos netos/patrimonio de los propietarios. Es el indicador de rentabilidad más representativo y completo del sistema de indicadores financieros de DuPont System en Estados Unidos. Examinar el retorno de la inversión.
2. Indicadores de sociedades anónimas
1) Rentabilidad del capital ordinario = (ingresos netos - dividendos de acciones preferentes) / capital ordinario promedio. Una medida de la rentabilidad de las acciones ordinarias.
2) Utilidad por acción ordinaria = (Ingreso neto - Dividendos sobre acciones preferentes)/Número de acciones ordinarias. Refleja las ganancias por acción ordinaria.
3) Relación precio-beneficio = precio por acción ordinaria/beneficio por acción ordinaria. Reflejar el precio de mercado de cada acción equivale a un múltiplo de la ganancia por acción, midiendo la racionalidad del precio de mercado.
4) Dividendos por acción = número total de dividendos de acciones comunes distribuidos/número de acciones comunes. Refleja las ganancias por acción ordinaria.
5) Tasa de distribución de dividendos = dividendo en efectivo por acción / beneficio por acción. Examine la proporción de dividendos distribuidos por la empresa con respecto al beneficio neto por acción.
6) Rendimiento de los valores = interés (dividendo) + la diferencia entre el precio de cierre y el precio de apertura del valor / el precio de apertura del valor (el rendimiento del período de tenencia del valor). Refleja las ganancias que reciben los inversores de las inversiones en valores.
7) Dividendos y cotización de la acción Tipo de interés = dividendo por acción/cotización de la acción. Refleja la rentabilidad al precio actual por acción.
8) Ratio de capital contable = capital contable total/activos totales. Refleja la proporción del capital de los propietarios en los activos totales y mide el grado de protección del capital de los propietarios.
9) Ratio de cobertura de ingresos e intereses (múltiplo de ingresos por intereses) = beneficio operativo/gasto por intereses. Refleja el grado de protección de las ganancias frente a los intereses a pagar.
10) Ingreso de acciones preferentes = ingreso neto + gasto por intereses + impuesto sobre la renta. Utilizado como análisis de acciones preferentes
11) Flujo de caja por acción = (ingreso neto + depreciación)/número de acciones ordinarias emitidas. Refleja el flujo de caja proporcionado por cada acción del capital social común.
12) Relación de pago de dividendos = dividendos por acción ordinaria/beneficio por acción ordinaria. Medición del alcance de los pagos de dividendos de acciones comunes
13) Valor contable por acción de capital social = capital social / número de acciones emitidas de capital social. Medición del patrimonio neto en caso de fusión y quiebra
¿Cómo realizar análisis financieros y previsión de beneficios? El objeto del análisis financiero son los estados financieros, que incluyen principalmente balances y cuentas de resultados. A partir de estas dos tablas, nos centramos en analizar los siguientes cuatro contenidos principales:
(1) La rentabilidad de la empresa. El nivel de beneficios de una empresa y el importe de los beneficios son un signo de su vitalidad y eficacia de gestión. Como inversor, a la hora de comprar acciones, por supuesto lo primero que hay que considerar es elegir una empresa rentable en la que invertir. Por tanto, al analizar los estados financieros, primero debemos centrarnos en la rentabilidad de la inversión de capital actual de la empresa.
(2) La solvencia de la empresa. El objetivo es garantizar la seguridad de la inversión. En concreto, se analiza desde dos aspectos: En primer lugar, es necesario analizar su solvencia a corto plazo para ver si tiene capacidad para pagar las deudas que vencen. Comprobar el flujo de capital de la empresa y emitir un juicio;
El segundo es analizar su solvencia a largo plazo. Este aspecto se prueba analizando la relación entre diferentes partidas de patrimonio en los estados financieros, la relación entre patrimonio e ingresos y la relación entre patrimonio y activos.
(3) La compañía amplía sus capacidades de gestión de packaging. En otras palabras, el análisis del crecimiento es a lo que los inversores prestan más atención cuando compran acciones para inversiones a largo plazo.
(4) La eficiencia operativa de la empresa. Este artículo examina principalmente el efecto de utilización y la eficiencia operativa de varios fondos de sociedades emisoras de acciones mediante el análisis de la velocidad de rotación del capital en los estados financieros.
En definitiva, el análisis de los estados financieros se centra principalmente en la rentabilidad, la seguridad, el crecimiento y la facturación de la empresa.
¿Cómo llevar cuentas si la empresa no es rentable? ¿Cómo puede hacer estados financieros si no es rentable? Si no obtienes beneficios, perderás dinero, al igual que tus cuentas y estados contables.
¿Cómo hacer análisis de rentabilidad? ¿Cuáles son sus gastos, ingresos totales y gastos de pérdidas?
Análisis financiero Análisis de rentabilidad A partir de dichos informes debemos conocer primero qué indicadores financieros incluye la rentabilidad. Hay tasa de interés de ventas netas, tasa de interés neta sobre activos totales, etc. , y se debe utilizar un balance y un estado de pérdidas y ganancias.
¿Cuáles son los indicadores centrales de la evaluación financiera y el análisis de rentabilidad?
(1) Tasa de ganancia del capital = ganancia total/capital total.
También conocido como rendimiento del capital, refleja la rentabilidad del capital.
(2) Beneficio neto de ventas (beneficio neto operativo) = beneficio neto/ingresos por ventas
Refleja cuánto beneficio neto se logra por cada yuan de ingresos.
(3) Beneficio operativo y tasa impositiva = (beneficio total + impuesto sobre las ventas)/ingreso operativo
Refleja cuánto beneficio e impuestos se obtienen por cada yuan de ingreso operativo.
(4) Tasa de beneficio del costo = beneficio total/coste total.
Examine la relación entre los costos y las ganancias de la empresa y explique cuántas ganancias se obtienen por 1 yuan de costo.
(5) Ratio de rendimiento sobre activos (ingresos) (ratio de productividad) = (ingresos netos + gastos por intereses + impuesto sobre la renta) / activos totales promedio.
Examine la tasa de rendimiento de todo el capital utilizado por la empresa y mida la eficiencia de la utilización de los activos.
(6) Tasa de beneficio marginal (tasa de rendimiento crítica) = tasa de costo de 1 variable
=Contribución marginal/ingresos por ventas = contribución marginal unitaria/precio unitario de ventas
Margen de contribución total = ingresos totales por ventas – costo variable total
Margen de contribución unitario = precio unitario de ventas – costo variable unitario
Examinar el impacto de los cambios en el beneficio marginal sobre el beneficio por ventas .
Indicadores de sociedades anónimas:
(1) Rentabilidad sobre el capital común = (ingresos netos - dividendos de acciones preferentes)/capital común promedio.
Mide la rentabilidad de las acciones ordinarias.
(2) Utilidad por acción ordinaria = (Ingreso neto - Dividendos sobre acciones preferentes)/Número de acciones ordinarias.
Refleja las ganancias por acción ordinaria.
(3) La relación entre el precio de las acciones y las ganancias = precio por acción ordinaria/ganancias por acción ordinaria.
Refleja que el precio de mercado de cada acción equivale a un múltiplo de la ganancia por acción, midiendo la racionalidad del precio de mercado.
(4) Dividendo por acción = número total de dividendos de acciones comunes distribuidos/número de acciones comunes.
Refleja las ganancias por acción ordinaria.
(5) Tasa de distribución de dividendos = dividendo en efectivo por acción/ganancias por acción
Examine la proporción de dividendos distribuidos por la empresa con respecto al beneficio neto por acción.
Análisis de caso de gestión financiera de una organización sin ánimo de lucro 1. Su pregunta carece de las condiciones necesarias: ¿Cuáles serán los ingresos del negocio una vez que se complete la nueva universidad? Esto tiene que ver con el cálculo del tiempo de amortización del préstamo.
2. Según la información que proporcionó, los ingresos comerciales en 2004 fueron de 50 millones de yuanes, los ingresos por subsidios financieros fueron de 150.000 yuanes y los gastos comerciales fueron de 63 millones de yuanes. 2 millones de yuanes. El nuevo campus. El saldo tres años después de su finalización es de 6 millones de yuanes. Calcule el interés anual del préstamo: 200 millones de yuanes * 5,49% = 654,38 + 009.800 yuanes, y el interés a tres años es 30,94 millones de yuanes. Los resultados mostraron que el saldo empresarial era insuficiente para pagar los intereses bancarios. ¿Cómo prestan los bancos? A menos que el departamento financiero aumente el subsidio a la universidad durante este período, la diferencia correrá a cargo del departamento financiero.
3. ¿Cómo pagar el principal del préstamo bancario después de tres años? El capital inicial de la escuela no se puede reembolsar, ¿verdad? La escuela original sólo podía caer en un círculo vicioso.
En resumen, aunque los colegios y universidades son organizaciones sin fines de lucro, también deben considerar la viabilidad de la expansión de la inversión y planificar los costos de financiamiento. Si las condiciones lo permiten, puede considerar la financiación mediante deuda, pero no debe exceder su capacidad.
Dado que la universidad es una institución totalmente financiada y patrocinada por * * * *, se recomienda que * * * * se utilicen fondos iniciales adicionales para construir el nuevo campus. De lo contrario, los colegios y universidades se verán abrumados por enormes deudas que ni siquiera podrán pagar los intereses bancarios, lo que traerá una serie de peligros ocultos para su desarrollo futuro.
Al realizar un análisis del desempeño financiero, las variables generalmente establecidas sobre cómo realizar el desempeño financiero incluyen: margen de beneficio de ventas, tasa de interés neta después de impuestos, tasa de interés ponderada, tasa de interés neta sobre el capital, ganancias por acción, etc. . , depende principalmente de la empresa, acreedores o propietarios.
Todas las variables de la estructura de capital son principalmente: ratio activo-pasivo, ratio de patrimonio y multiplicador de patrimonio.
Para construir un modelo empírico, primero se deben considerar qué variables se necesitan, incluidas las variables explicativas y las variables explicadas y, por supuesto, las variables de control. Después de seleccionar las variables, considere los datos y luego realice la selección de datos, el diseño del modelo, la introducción de datos y las pruebas empíricas.
¿Cómo hacer análisis de estados financieros? El primero es el análisis porcentual, la proporción de cada sujeto en el cambio de capital total; el segundo, ¿cuál es el motivo del cambio en comparación con el período anterior? En tercer lugar, ¿a qué distancia está del valor ideal o del promedio de la industria? ¿Cómo solucionarlo? Cuarto, la formación de ganancias y cambios en los costos, ¿cuáles son las razones del aumento o disminución de los ingresos? Quinto, qué podría pasar la próxima vez y cómo hacerlo mejor.