¿Qué significa exactamente el período del informe de trabajo del abogado de IPO?
Datos ampliados:
Una oferta pública inicial significa que una empresa vende sus acciones al público por primera vez.
Normalmente, las acciones de las empresas cotizadas se venden a través de corredores o creadores de mercado según los términos acordados en el folleto o declaración de registro emitido por la comisión reguladora de valores correspondiente. Generalmente, una vez que se completa una oferta pública inicial, una empresa puede solicitar cotizar en una bolsa de valores o en un sistema de cotización. Una sociedad de responsabilidad limitada debe convertirse en una sociedad anónima antes de solicitar una oferta pública inicial de acciones.
Enlace de auditoría específico
1. Enlace de aceptación y distribución de materiales
El personal del Departamento de Aceptación de la Comisión Reguladora de Valores de China con base en las "Reglas de procedimiento para la Implementación de Licencias Administrativas de la Comisión Reguladora de Valores de China" (de conformidad con los requisitos de la Orden No. 66 de la Comisión Reguladora de Valores de China) y las "Medidas de Gestión de Oferta Pública Inicial y Cotización" (Orden No. 32 de la Comisión Reguladora de Valores de China) , los documentos de solicitud de oferta pública inicial serán aceptados y remitidos al Departamento de Supervisión de acuerdo con los procedimientos. Luego de recibir los documentos de solicitud, la Oficina General del Ministerio de Emisión y Supervisión los distribuirá a las oficinas de primera y segunda revisión y los enviará a la Comisión Nacional de Desarrollo y Reforma para comentarios. La Oficina de Auditoría 1 y la Oficina de Auditoría 2 determinan a los auditores en función de la industria del emisor, los requisitos relevantes para evitar deberes oficiales y la carga de trabajo de los auditores.
2. Periodo de reunión
La reunión tiene como objetivo establecer un mecanismo de comunicación preliminar entre el emisor y las autoridades reguladoras de la emisión. En la reunión, el emisor presentó brevemente la situación básica de la empresa y el responsable del departamento de supervisión de emisiones presentó los procedimientos, normas, conceptos y requisitos disciplinarios para la revisión de emisiones. La reunión se organizará por orden de aceptación de los documentos de solicitud, generalmente el lunes, y la Oficina General notificará a los emisores relevantes y sus patrocinadores. El personal que asistió a la reunión incluyó representantes de los emisores, el departamento de supervisión de emisiones, líderes de oficina, jefes de la primera y segunda oficina de auditoría, etc.
3. Enlace de auditoría
El mecanismo de auditoría está diseñado para instar y recordar a las instituciones patrocinadoras y a sus representantes patrocinadores que realicen la debida diligencia, y se organiza antes y después de la reunión de retroalimentación. Los participantes incluyen a los auditores de la Auditoría Uno y la Auditoría Dos, dos representantes firmados del patrocinador y la persona relevante a cargo de la institución patrocinadora.
4. Reunión de retroalimentación
Después de revisar los documentos de solicitud del emisor, los revisores de la Revisión 1 y la Revisión 2 escribirán informes de revisión desde perspectivas financieras y no financieras y los enviarán para su discusión en la reunión de retroalimentación. La reunión de retroalimentación discutirá principalmente los principales temas de preocupación en la revisión preliminar e identificará temas que requieren divulgación, explicación y verificación e implementación adicional por parte de la agencia intermediaria.
Los comentarios se organizarán en el orden en que se acepten los documentos de la solicitud. Por lo general, se programará el miércoles y la grabación la organizará la oficina general. Entre los participantes se encontraban auditores de la primera y segunda oficina de auditoría, así como directores de oficina. Después de la reunión de retroalimentación, se formarán opiniones por escrito y se enviarán al patrocinador después de completar los procedimientos internos. Antes de emitir opiniones de retroalimentación, el emisor y sus intermediarios no estarán dispuestos a comunicarse con los auditores (excepto para procedimientos de verificación).
Después de recibir comentarios, el patrocinador debe organizar al emisor y a los intermediarios relevantes para implementar y responder según sea necesario. Luego de recibir los materiales de retroalimentación y respuesta, la Oficina General los registrará y luego los enviará a la primera y segunda revisión. Los revisores deben revisar los documentos de solicitud y los materiales de respuesta según sea necesario.
Después de recibir retroalimentación, el emisor y sus intermediarios podrán comunicarse con los auditores si tienen alguna pregunta durante el proceso de preparación de los materiales de respuesta, y también podrán comunicarse con los jefes de divisiones y departamentos cuando sea necesario.
Si durante la auditoría se descubren asuntos que deben revelarse, el emisor y sus intermediarios informarán de inmediato al departamento de supervisión de la emisión y complementarán y modificarán los materiales pertinentes. Después de la revisión preliminar, se elaborará un informe de revisión preliminar (primer borrador) y se presentará a la reunión de revisión preliminar para su discusión.
5. Enlace de divulgación previa
Si se completa la retroalimentación, la Comisión Nacional de Desarrollo y Reforma y otros departamentos gubernamentales relevantes tienen opiniones completas y la información financiera no ha caducado, antes. -Se organizará la divulgación. Para proyectos elegibles, la Oficina General notificará a la institución patrocinadora para que presente los materiales de la reunión de revisión de emisión y el prospecto (borrador de solicitud) divulgados con anticipación.
Después de recibir los materiales relevantes, el Departamento de Supervisión de Emisiones organizará la divulgación previa y organizará una reunión de revisión preliminar de acuerdo con el orden de aceptación.
6. La primera audiencia judicial
El auditor informará sobre la situación básica del emisor, los principales problemas descubiertos en la auditoría preliminar y su estado de implementación. La reunión de revisión preliminar es organizada y registrada por la Oficina General, y a ella asisten el responsable del Departamento de Supervisión de Emisiones, el encargado de la primera y segunda sala de revisión, revisores, la Oficina General y miembros de la Oficina de Emisión. Comité de Revisión (por grupo). Las reuniones preliminares generalmente están programadas para los martes y jueves. Con base en la discusión en la reunión de revisión preliminar, el auditor modificará y mejorará el informe de revisión preliminar. El informe de revisión preliminar es un resumen del trabajo de revisión preliminar del Departamento de Supervisión de Emisiones y se enviará al Comité de Revisión de Emisiones para su revisión después de realizar los procedimientos internos. Si la reunión de revisión preliminar lo discute y decide enviarlo a la reunión de revisión de emisión para su revisión, el departamento de supervisión de emisión emitirá un informe de revisión preliminar después de la reunión de revisión preliminar y notificará al patrocinador por escrito sobre los asuntos que requieren mayor explicación, para que para prepararse para la reunión de revisión de la emisión. Después de la discusión por parte del comité de revisión de emisiones, se cree que el emisor todavía tiene asuntos importantes que necesitan una mayor implementación y no los presenta al comité de revisión de emisiones para su revisión, y emitirá comentarios por escrito nuevamente.
7. Audiencia judicial
El sistema del comité de revisión de emisiones es un mecanismo experto de toma de decisiones en la revisión de emisiones. La Comisión Electoral Independiente tiene un total de ***25 miembros, divididos en tres grupos. El Comité de Revisión de Emisiones organiza que cada grupo de miembros del Comité de Revisión de Emisiones participe en la reunión de revisión preliminar y en el Comité de Revisión de Emisiones según la carga de trabajo, y establece un sistema de evasión y un sistema de compromiso correspondientes. El Comité de Auditoría lleva a cabo el trabajo de auditoría mediante la convocatoria de reuniones de auditoría. El comité de revisión vota sobre la solicitud inicial mediante votación y presenta opiniones de revisión. A cada reunión asistirán 7 miembros que votarán de forma independiente. Si el número de votos a favor llega a 5, se aprueba. Los miembros del Comité de Revisión de Emisiones votan mediante votación secreta. Hay documentos de trabajo antes de la reunión y actas de la misma. La reunión de revisión de emisiones es organizada por el Buró de Auditoría del Comité de Revisión de Emisiones y está organizada en orden cronológico. Asisten el representante del emisor, el representante del patrocinador firmante del proyecto, los miembros del Comité de Revisión de Emisiones y los auditores del Buró de Auditoría 1. y Auditoría 2, y el personal de la Auditoría.
Cinco días antes de la reunión de revisión de emisiones, la Comisión Reguladora de Valores de China emitió un anuncio de reunión, anunciando la lista de emisores revisados por la reunión de revisión de emisiones, la hora de la reunión y la lista de miembros del comité de revisión de emisiones. . En el Comité de Revisión de Emisiones, los miembros primero expresan sus opiniones de revisión. El emisor escucha durante 45 minutos y luego los miembros votan. Si el Comité de Revisión de Emisiones cree que el emisor tiene problemas que requieren una mayor implementación, formará una opinión de revisión por escrito y la enviará al patrocinador después de realizar procedimientos internos.
8. Enlace de sellado
Una vez que la solicitud de IPO del emisor pasa la reunión de revisión de emisión, es necesario sellarla, es decir, los documentos originales de la solicitud deben reclasificarse y archivarse para referencia futura. . El trabajo de sellado debe realizarse después de implementar las opiniones del comité de revisión de la emisión. Si no hay opiniones del Comité de Revisión de Publicaciones que deban implementarse, el artículo se sellará después de ser revisado por el Comité de Revisión de Publicaciones.
9. Asuntos posteriores a la reunión
Los asuntos posteriores a la reunión se refieren a asuntos posteriores a la revisión de la primera solicitud del emisor por el Comité de Revisión de Emisiones y antes de la publicación del prospecto, que pueden afectar la emisión y tienen un impacto en las decisiones de inversión de los inversores. Asuntos que deben divulgarse y que tienen un impacto significativo. En caso de cuestiones posteriores a la reunión, el emisor y sus intermediarios deberán presentar a la Oficina General las explicaciones pertinentes según sea necesario. Si se requieren procedimientos posteriores a la reunión, la Oficina General enviará los materiales pertinentes a la primera y segunda revisión después de recibirlos. Los auditores deben proporcionar rápidamente opiniones sobre manejo según sea necesario. De acuerdo con las normas pertinentes sobre asuntos posteriores a la reunión, es necesario volver a presentarlo al Comité de Auditoría para su revisión y se deben seguir los procedimientos internos de trabajo. Si el documento de solicitud no está sellado, se puede postprocesar y sellar al mismo tiempo.
10. Enlace de aprobación y liberación
Luego de sellar y completar los trámites internos, se emitirá el documento de aprobación.